A BlackRock Inc (NYSE:BLK)., maior gestora de ativos do mundo, anunciou sua intenção de entrar no mercado privado com índices e fundos negociados em bolsa (ETFs) após a aquisição da provedora de dados Preqin por quase US$ 3,2 bilhões. O anúncio foi feito hoje, sinalizando a ambição da BlackRock de se tornar uma força dominante em ativos alternativos, um setor que está se tornando cada vez mais uma parte significativa das carteiras dos investidores.
O diretor financeiro da empresa, Martin Small, expressou na segunda-feira que os modelos e índices de risco, que têm sido fundamentais na construção do mercado de ETFs nos mercados públicos, apresentam oportunidades semelhantes nos mercados privados. Small destacou o potencial de alavancar os dados da Preqin para criar índices de investimento e produtos negociados em bolsa, particularmente por meio da divisão de ETFs da BlackRock, a iShares.
O movimento da BlackRock para adquirir a Preqin complementa sua compra anterior de US$ 12,5 bilhões da Global Infrastructure Partners (GIP), posicionando a empresa na vanguarda do investimento em infraestrutura globalmente. O Preqin será integrado ao eFront, um software de gestão de investimentos alternativos que a BlackRock adquiriu em 2019, aprimorando ainda mais suas capacidades no setor.
Kyle Sanders, analista sênior de pesquisa de ações da Edward Jones, observou que a BlackRock investiu US$ 17 bilhões em mercados privados nos últimos cinco anos, incluindo os negócios para GIP, eFront e agora Preqin. Ele sugeriu que a BlackRock está utilizando uma "abordagem de cavalo de Tróia" para aumentar os ativos, adquirindo dados e serviços de software que fortalecerão os relacionamentos com os clientes e potencialmente levarão à alocação de mais ativos nos produtos do mercado privado da BlackRock.
Os investimentos alternativos, que incluem ativos não tradicionais não negociados em bolsas públicas ou mercados de ações, são particularmente atraentes em tempos de volatilidade do mercado público. No entanto, os desafios na análise devido à transparência limitada e metodologias de cálculo inconsistentes têm sido uma barreira. Índices e ETFs oferecem uma referência padronizada para medição de desempenho e acesso a ativos diversificados, mas tradicionalmente têm sido limitados a investimentos no mercado público, como ações, títulos ou commodities. A estratégia da BlackRock sugere uma mudança no sentido de oferecer essas ferramentas também para investimentos no mercado privado.
A Preqin passará a fazer parte da unidade de serviços de tecnologia da BlackRock, que representou 8% da receita total da empresa no primeiro trimestre. Esse segmento se destaca por gerar receita menos sensível às flutuações do mercado. Cathy Seifert, vice-presidente da CFRA Research, observou que, embora o acordo possa não ser significativo em termos de contribuição de receita, estrategicamente ele se alinha com os objetivos de crescimento da BlackRock em indexação de dados de mercado privado e desenvolvimento de produtos.
A Reuters contribuiu para este artigo.Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.