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Investing.com - A PebbleBrook Hotel Trust (NYSE:PEB), um FII hoteleiro com capitalização de mercado de US$ 1,4 bilhão atualmente negociado a US$ 11,96, manteve seu preço-alvo de US$ 11,00 enquanto a Truist Securities reiterou sua recomendação de Manter. De acordo com a análise do InvestingPro, a ação parece subvalorizada com base em sua estimativa de Valor Justo.
A confirmação da recomendação segue o anúncio da PebbleBrook sobre uma oferta de notas conversíveis de US$ 400 milhões com vencimento em 2030, que será utilizada para amortizar parcialmente suas notas conversíveis de US$ 750 milhões com vencimento em 2026.
As novas notas de 2030 têm uma taxa de juros de 1,625%, ligeiramente inferior à taxa de 1,75% das notas de 2026 que estão sendo parcialmente amortizadas.
A PebbleBrook também está recomprando 4,3 milhões de ações a US$ 11,56, que foi o preço de fechamento da sessão de negociação anterior.
A empresa implementou opções de teto negociadas privadamente que fornecem proteção contra diluição até US$ 20,23 por ação, e com a atividade de recompra de US$ 50 milhões, o preço efetivo de conversão de capital das novas notas é de US$ 24,43 por ação.
Em outras notícias recentes, a Pebblebrook Hotel Trust divulgou seus resultados do segundo trimestre de 2025, mostrando um desempenho misto. A empresa registrou um lucro por ação (LPA) de US$ 0,06, abaixo dos US$ 0,07 previstos. No entanto, superou as expectativas de receita com US$ 407,54 milhões contra os US$ 398,34 milhões antecipados. Além disso, a Pebblebrook Hotel Trust precificou uma oferta privada de US$ 400 milhões em notas conversíveis sênior com vencimento em 2030, que inclui US$ 350 milhões iniciais e US$ 50 milhões adicionais após o exercício de uma opção de lote suplementar. A empresa espera receitas líquidas de aproximadamente US$ 389,7 milhões com esta oferta. Os recursos destinam-se à recompra de certas Notas Conversíveis Sênior de 1,75% com vencimento em 2026 e aproximadamente US$ 50 milhões em ações ordinárias. Empresas de análise também ajustaram seus preços-alvo para a Pebblebrook, com a Stifel elevando seu alvo para US$ 14 enquanto mantém a recomendação de Compra, e a Truist Securities aumentando seu alvo para US$ 11 enquanto mantém a recomendação de Manter. A Truist Securities também elevou sua previsão de EBITDAre Ajustado para 2025 para US$ 342 milhões e sua estimativa de AFFO por ação para US$ 1,55.
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