Na quarta-feira, a Canaccord Genuity ajustou seu alvo de preço para as ações da AdaptHealth (NASDAQ:AHCO), uma fornecedora de equipamentos médicos domiciliares e serviços relacionados, reduzindo-o para 13,00$ dos anteriores 14,00$. A firma mantém a classificação de Compra para as ações, apesar de antecipar um atraso no surgimento de catalisadores que poderiam impulsionar o preço das ações.
O ajuste segue o reconhecimento de que o segmento de Diabetes da AdaptHealth está enfrentando desafios maiores do que a administração inicialmente esperava. A expansão da força de vendas da empresa no início do ano não resultou no aumento esperado de novos pacientes iniciando o uso de Monitoramento Contínuo de Glicose (CGM) e pedidos de reabastecimento. Em resposta, a AdaptHealth está reestruturando a equipe de gestão e a estrutura de relatórios dentro de seu segmento de Diabetes.
A empresa está implementando as melhores práticas de atendimento ao cliente e reabastecimento de seu segmento de Sono em um esforço para estabilizar e revitalizar o negócio de Diabetes. O objetivo é elevar o crescimento para taxas de mercado de alto dígito único, uma reviravolta significativa em relação aos declínios atuais ano a ano. Infelizmente, a revisão para baixo das orientações de receita e EBITDA ajustado é atribuída ao desempenho abaixo do esperado do segmento de Diabetes.
Apesar desses desafios, os segmentos de Sono e Respiratório da AdaptHealth continuam mostrando um desempenho sólido. A empresa também mantém um fluxo de caixa livre estável, está ativamente reduzindo sua dívida e atualizou sua meta de alavancagem líquida para 2,5 vezes. O analista da Canaccord Genuity enfatizou que, embora os segmentos de Sono e Respiratório da empresa permaneçam fortes, os problemas no segmento de Diabetes não podem ser ignorados.
Os investidores são aconselhados que será necessária paciência enquanto a empresa trabalha para superar esses desafios. A análise da firma sugere que ainda há valor nas ações da AdaptHealth, como evidenciado por uma avaliação de aproximadamente 4,8 vezes a estimativa atualizada para 2025. A classificação de Compra é reiterada, com a expectativa de que sinais de melhoria serão monitorados de perto nos próximos períodos.
Em outras notícias recentes, a AdaptHealth tem sido foco de discussão após seu recente relatório de lucros trimestrais e subsequentes comentários de analistas. A fornecedora de equipamentos médicos domiciliares reportou lucro ajustado por ação de 0,15$, ficando abaixo da estimativa de consenso de 0,19$. Além disso, sua receita de 805,9 milhões $ ficou ligeiramente abaixo da projeção de Wall Street de 809,32 milhões $, embora tenha representado um crescimento marginal de 0,2% ano a ano.
A Baird, uma proeminente firma de análise, manteve a classificação de desempenho superior para a AdaptHealth, mas reduziu o alvo de preço das ações para 14,00$ de 16,00$, citando preocupações sobre o segmento de Diabetes em dificuldades da empresa. Apesar desses desafios, a Baird expressou otimismo cauteloso para o futuro da empresa, reconhecendo seu forte balanço e melhorias no fluxo de caixa.
A AdaptHealth também ajustou sua orientação de receita para o ano fiscal de 2024 para uma faixa de 3,22 bilhões $ a 3,26 bilhões $, menor que sua previsão anterior e abaixo das expectativas dos analistas. Em resposta a esses desenvolvimentos, a CEO Suzanne Foster expressou otimismo sobre oportunidades futuras de crescimento e os investimentos contínuos da empresa.
A empresa também reportou um lucro líquido de 22,9 milhões $ para o trimestre, uma melhoria significativa em relação ao prejuízo líquido do mesmo período do ano anterior, e completou a venda de certos ativos de reabilitação personalizados.
Insights do InvestingPro
Dados recentes do InvestingPro fornecem contexto adicional à situação atual da AdaptHealth (NASDAQ:AHCO). A capitalização de mercado da empresa está em 1,2 bilhões $, com um índice preço/valor contábil de 0,79, indicando que as ações podem estar subvalorizadas em relação ao seu valor contábil. Isso se alinha com a visão da Canaccord Genuity de que ainda há valor nas ações da AdaptHealth, apesar dos desafios recentes.
As Dicas do InvestingPro destacam que a administração tem recomprado agressivamente ações, o que pode sinalizar confiança nas perspectivas de longo prazo da empresa. Além disso, o RSI das ações sugere que estão em território de sobrevenda, potencialmente apoiando a classificação de Compra mantida pela Canaccord. No entanto, vale notar que a AdaptHealth não foi lucrativa nos últimos doze meses, embora os analistas prevejam que a empresa será lucrativa este ano.
A receita da empresa nos últimos doze meses foi de 3,26 bilhões $, com um crescimento modesto de 4,49%. Embora esse crescimento seja positivo, ele sublinha os desafios mencionados no artigo, particularmente no segmento de Diabetes. O crescimento do EBITDA de 15,25% no mesmo período é encorajador, sugerindo que, apesar dos contratempos, a empresa está melhorando sua eficiência operacional.
Para investidores que buscam uma análise mais abrangente, o InvestingPro oferece 7 dicas adicionais que podem fornecer mais insights sobre a saúde financeira e a posição de mercado da AdaptHealth.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.