TD Cowen reduz alvo de preço das ações da Charles River Labs devido a pressões na receita

Publicado 21.01.2025, 12:59
TD Cowen reduz alvo de preço das ações da Charles River Labs devido a pressões na receita

Na terça-feira, os analistas da TD Cowen ajustaram suas perspectivas para as ações da Charles River Laboratories International Inc. (NYSE: CRL), reduzindo o preço-alvo de 227,00$ para 182,00$ enquanto mantêm a classificação de Manter para a ação.

O ajuste segue uma orientação preliminar sugerindo que a empresa pode estar mais distante de um ponto operacional baixo do que se pensava anteriormente, com expectativas de continuidade do desempenho em declínio até 2025.

A revisão do preço-alvo vem em resposta às pressões de receita previstas nos segmentos de Serviços de Descoberta e Soluções de Manufatura (DSA & CDMO) da empresa. Os analistas da TD Cowen também revisaram sua estimativa de lucro por ação (LPA) para 2025 para 9,39$, abaixo da estimativa anterior de 10,39$. Esta revisão reflete a incerteza adicional decorrente de potenciais mudanças regulatórias que afetam o setor.

Especificamente, a Convenção sobre o Comércio Internacional das Espécies da Fauna e da Flora Silvestres Ameaçadas de Extinção (CITES) propôs uma proibição global de primatas não humanos (PNHs) do Camboja, que os analistas estimam poder criar um obstáculo incremental ao LPA de 2025 da Charles River Labs na faixa de 1,00$ a 1,30$. Isso representa aproximadamente 10% a 14% da estimativa de LPA dos analistas e poderia representar desafios significativos se a situação permanecer sem mitigação.

À luz desses fatores, a TD Cowen ajustou suas estimativas de LPA ajustado para 2024 e 2025 para 10,16$ e 9,39$, respectivamente, dos valores anteriores de 10,20$ e 10,39$. O novo preço-alvo de 182$ é baseado em uma análise revisada de fluxo de caixa descontado (DCF), que sugere que as ações poderiam ser negociadas a 19 vezes a estimativa de LPA ajustado de 9,39$ para 2025.

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