A Transocean (NYSE: NYSE:RIG), fornecedora internacional líder de serviços de perfuração offshore para poços de petróleo e gás, relatou um forte segundo trimestre de 2024, com um EBITDA ajustado de US$ 284 milhões e receitas de perfuração contratada atingindo US$ 861 milhões.
A empresa também anunciou concessões significativas de contratos e expressou uma perspectiva positiva para o mercado de perfuração offshore, com expectativas de forte crescimento impulsionado pelo aumento do consumo global de petróleo. Apesar de um prejuízo líquido de US$ 123 milhões no trimestre, o desempenho operacional da Transocean permaneceu alto e a empresa está pronta para se beneficiar das tendências favoráveis do mercado e de seu posicionamento estratégico.
Principais takeaways
- O EBITDA ajustado da Transocean para o 2º trimestre de 2024 foi de US$ 284 milhões, com receitas de perfuração contratadas de US$ 861 milhões.
- A empresa garantiu concessões significativas de contratos, incluindo um contrato de 3 anos com a BP e um contrato de 2 poços com a Beacon Offshore Energy.
- A frota da Transocean está amplamente comprometida até 2025, com possíveis extensões de contrato até 2026.
- Espera-se que o mercado de perfuração offshore experimente um forte crescimento nos próximos anos.
- A empresa relatou um prejuízo líquido de US$ 123 milhões no trimestre, mas espera um aumento do fluxo de caixa livre desalavancado.
- A Transocean visa reduzir a dívida nos próximos cinco anos e maximizar a conversão de backlog em dinheiro.
Perspectivas da empresa
- A indústria de perfuração offshore está em suas melhores condições desde 2014, com durações médias de contrato mais longas e taxas diárias crescentes.
- O mercado de alta especificação da Transocean para ambientes hostis na Noruega pode enfrentar uma falta de oferta de duas sondas até 2026.
- A empresa está focada na automação e na redução de sua pegada de carbono.
- A Transocean espera continuar aumentando seu fluxo de caixa livre desalavancado, o que pode levar à desalavancagem e ao retorno do valor para o acionista.
Destaques de baixa
- A Transocean relatou um prejuízo líquido de US$ 123 milhões no 2º trimestre de 2024.
- A empresa não espera colocar suas plataformas ociosas para trabalhar este ano.
- Houve um declínio nos novos contratos para semis benignos em águas ultraprofundas.
Destaques de alta
- A frota da Transocean está efetivamente esgotada até 2025.
- A empresa está otimista com a demanda por navios-sonda de 7ª geração, esperando uma demanda incremental de 5% a 10% até 2026.
- Os investimentos globais em exploração e produção offshore estão projetados para atingir US$ 110 bilhões em 2027, um aumento significativo em relação aos US$ 48 bilhões em 2024.
Perde
- A empresa não forneceu metas específicas de redução da dívida de longo prazo.
- Não se espera que novas plataformas sejam colocadas em funcionamento no ano atual.
Destaques de perguntas e respostas
- A Transocean está considerando atualizar a plataforma Atlas para capacidades de 20K psi, mas os custos estão em revisão.
- A estratégia do Golfo do México está mostrando um aumento da atividade de contratação.
- A empresa está interessada em alcançar uma classificação de crédito BB-ish até 2026.
- Os fatores que contribuem para taxas diárias mais altas incluem atrasos climáticos e preços mais altos para contratos de rolagem.
O desempenho da Transocean no segundo trimestre e os contratos estratégicos deram um tom positivo para o futuro da empresa em meio a um mercado de perfuração offshore em recuperação. O foco da empresa na gestão estratégica de ativos, redução da dívida e capitalização das tendências do mercado indica uma abordagem voltada para o futuro para navegar na dinâmica do setor. Enquanto a Transocean se prepara para divulgar seus resultados do terceiro trimestre na próxima teleconferência, as partes interessadas estarão atentas ao progresso contínuo nas metas operacionais e financeiras da empresa.
InvestingPro Insights
O desempenho recente da Transocean reflete um quadro complexo, com contratos estratégicos e uma perspectiva de mercado otimista prejudicada por uma notável perda líquida e desafios na frente financeira. Para oferecer uma visão mais sutil da posição da Transocean, o InvestingPro fornece dados e insights importantes que podem impactar a percepção do investidor e a tomada de decisões.
Com uma capitalização de mercado de US$ 4,55 bilhões, a Transocean se apresenta como um player significativo no setor de perfuração offshore. No entanto, a saúde financeira da empresa está sob escrutínio, com uma relação P/L negativa de -12,01, indicando que o mercado está preocupado com sua lucratividade. Nos últimos doze meses que antecederam o 2º trimestre de 2024, a Transocean não foi lucrativa, o que se alinha com as expectativas dos analistas de que a empresa não gerará lucro este ano.
Uma dica do InvestingPro observa que a Transocean opera com uma carga de dívida significativa, o que é um fator crítico a ser considerado pelos investidores, especialmente em um setor onde os gastos de capital podem ser substanciais. Além disso, o desempenho recente das ações tem sido difícil, com uma queda de preço de 10,34% na semana passada, ressaltando a volatilidade que as ações da empresa experimentaram.
Apesar desses desafios, o crescimento da receita tem sido um ponto positivo, com um aumento de 15,07% nos últimos doze meses a partir do 2º trimestre de 2024. Isso sugere que, embora a lucratividade permaneça ilusória, a Transocean está conseguindo expandir seus números de receita, o que pode ser um bom presságio para os lucros futuros se os custos puderem ser controlados e as condições de mercado permanecerem favoráveis.
Para investidores que buscam um mergulho mais profundo nas finanças e perspectivas estratégicas da Transocean, o InvestingPro oferece dicas e insights adicionais. Com mais 5 dicas do InvestingPro disponíveis, incluindo perspectivas sobre pagamentos de dividendos e movimentos de preços de ações, as partes interessadas podem visitá https://www.investing.com/pro/RIG para uma análise abrangente que pode informar as decisões de investimento.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.