Bom dia Investidores!
Na sexta-feira, após três altas seguidas o Ibovespa voltou a cair. A queda foi de 0,44%, fechando em 87.449 pontos. O volume foi baixo novamente, sendo apenas R$ 10,6 bilhões.
Mais uma vez, o grande destaque do Ibovespa, foram as ações da Gol (SA:GOLL4)), que subiram 7,5% após ter duas notícias positivas na semana. A recuperação judicial da Avianca Brasil e a autorização de até 100% de capital estrangeiro nas companhias aéreas. O ganho das ações da Gol na semana, foram de 19,38%.
Outro destaque ficou por conta das ações da Magazine Luiza (SA:MGLU3), que subiram 1,85%, após aquisição de empresas de tecnologia: Softbox Sistemas de Informação, Kelex Tecnologia e Certa Administração. A Brasil Plural (SA:BPFF11) reforçou a recomendação de compra do papel e viu como positiva as aquisições para a empresa.
No campo negativo, a maior queda do Ibovespa foram das ações da Usiminas (SA:USIM5), que caíram 2,8%, por conta dos dados negativos na China. As ações da Gerdau (SA:GGBR4), também caíram pelo mesmo motivo, chegando a uma queda de 1,37%.
Já as ações ordinárias da Petrobras (SA:PETR3)) caíram 0,75% e as preferencias (SA:PETR4)) caíram 1,33%, sofrendo com a queda do preço do barril do petróleo no mesmo dia.
Indo para o dólar, a moeda voltou a subir com o aumento do risco no cenário externo. O dólar subiu 0,51% e fechou cotada em R$ 3,90. Até por isso, o BC chamou para hoje dois leilões de linha no valor de US$ 1 bilhão. Enquanto isso, o Euro caiu 0,16%, fechando em R$ 4,41, após o BCE, encerrar o programa de compra de ativos, conhecido como quantitative easing.
Relembrando um conceito importante de política monetária, quando o BC entra comprando ativos, ele está ficando com os ativos na mão e jogando dinheiro(liquidez) no mercado. Se o BC vendesse ativos, seria o movimento contrário, com o Banco Central jogando ativos no mercado e ficando com o dinheiro(liquidez) nas mãos.
Com a expectativa de inflação controlada e juros se mantendo nesse patamar por mais tempo, os juros voltaram a cair em todas as pontas. O DI jan/2020 foi de 6,62% para 6,60%, enquanto o DI jan/2025 foi de 9,52% para 9,46%.
Na agenda hoje, vamos ter os dados do IPC-S, calculado pela FGV e a segunda prévia do IGP-M, também calculada pela FGV. Além disso vamos ter relatório Focus, balança comercial semanal e o IBC-BR de outubro. Vale lembrar também, que hoje é dia de vencimento de opções, que ocorre sempre na terceira segunda-feira de cada mês.
Indo para os Estados Unidos, o dia foi de forte queda, por conta dos dados fracos vindos da China e da Europa. O Dow Jones caiu 2,02%, o S&P500 caiu 1,91% e o Nasdaq caiu 2,26%. As três bolsas estão em bear market, ou seja, um nome técnico utilizado para perdas superiores a 20% em relação as máximas recentes, isso não acontecia desde março de 2016.
O evento mais esperado dessa semana será a reunião do FOMC, que seria o nosso COPOM no Brasil. A expectativa é que os juros subam da faixa de 2% e 2,25%, para 2,25% e 2,5%, porém o mais aguardado será a fala de Jerome Powell, na sequência, que pode apontar o ritmo para a taxa de juros em 2019.
Na agenda norte-americana, teremos hoje o índice de confiança das construtoras e o índice Empire State de atividade industrial. Além disso, vamos ter nessa semana, reunião de política monetária do BoE(BC Inglês) e do BoJ(BC japonês).
Na Europa, as bolsas abriram em leve queda, com destaque para o IBEX-30, de Madri, com baixa de 0,13%. Lembrando que hoje também teremos o CPI de novembro da Zona do Euro. Já na Ásia, as bolsas fecharam em alta, com o Nikkei 225 subindo 0,62%, e o Índice Shangai Composite avançando 0,16%.
E para finalizar, os dados fracos de crescimento global, derrubaram os preços do petróleo, com o WTI caindo 2,62% e o Brent caindo 1,90%.
Ótima semana e bons negócios!
Por Fabio Louzada – Eu me banco!