Operações Estruturadas e Project Finance

OBJETIVO: Capacitar  os  participantes  quanto  ao  conceito  e à aplicação do tema: Operações  Estruturadas,  envolvendo  Project  Finance, seus mecanismos e instrumentos,  do  ponto  de vista do gerenciamento de risco e terminando por apresentar diversos estudos de caso.

PÚBLICO-ALVO: Executivos, Gerentes, Advogados e Analistas de Negócios.

 P R O G R A M A

1. Introdução
Definições. Operações estruturadas. Projeto Convencional (garantias) e Project Finance (recebíveis);
Compartilhamento de Riscos;
Componentes do Project Finance;
Participantes de um Project Finance;
Os agentes de estruturação financeira e líderes de emissões;
Os investidores privados (Bancos comerciais, de Investimento);
Os Agentes e Trustees;
Os Instrumentos de um Project Finance.

2. Análise e Monitoramento de Riscos

Definições de Risco: Risco-País; Riscos do Projeto; Riscos e Contratos;
Classificação de riscos;
Taxa de Juros e Risco - País;
Estrutura e monitoramento de riscos;
Fase de construção e Fase de Operação.

3. Aspectos Legais e Documentação

Visão geral da documentação básica;
Contratos referentes ao projeto;
Acordo de Conforto;
Acordos Financeiros;
Acordos de empréstimos;
Documentação de garantias e covenants;
Opiniões legais.

4. Estruturação e Funding

Consórcio de agentes - Líder;
Instrumentos de Longo Prazo;
Títulos - Estrutura;
Debêntures;
Emissão de Ações; ADR'S;
Custo de Captação;
Fundos de Investimento e Investidores Institucionais;
Contas centralizadoras e pagadoras;
Colchão de Liquidez.

5. Monitoração de Operações Estruturadas

Eventos contratuais - Certificadores;
Solução de Conflitos;
Estruturador - Financial Advisor.

6. Viabilidade Econômico-Financeira do Projeto

Risco comercial e mitigações;
Alavancagem;
A PPP;
Operações híbridas.

7. Estudo de casos

Projetos de Energia: Ita, MAESA e Canabrava;
Projetos de Telecomunicações;
Projetos de Logística: estradas;
PROJETO MARLIM;
Outros Exemplos.

Custo do evento
Associados do IBEF e Funcionários do Banco do Brasil: R$ 650,00
Demais participantes: R$ 730,00
Inclui: Coffee-break, almoço, material didático e certificado.