A Devon Energy Corporation (NYSE: NYSE:DVN) relatou um desempenho robusto no segundo trimestre, impulsionado por operações estratégicas na Bacia de Delaware e pela recente aquisição da Grayson Mill. A empresa alcançou uma produção recorde de petróleo de 335.000 barris por dia, superando sua própria orientação. O gerenciamento eficaz de custos contribuiu para despesas operacionais e de capital abaixo do esperado.
Com uma previsão de produção elevada para 2024, a Devon Energy espera produzir mais de 680.000 barris de óleo equivalente por dia. A aquisição da Grayson Mill deve triplicar sua produção na Bacia de Williston, prometendo retornos financeiros significativos. Além disso, a Devon aumentou seu programa de recompra de ações para US$ 5 bilhões e prevê que a aquisição aumente os pagamentos de dividendos a partir de 2025. A empresa prevê um forte crescimento em 2025, com um aumento saudável na produção de petróleo e no fluxo de caixa livre.
Principais takeaways
- A Devon Energy superou as expectativas do 2º trimestre com produção recorde de petróleo e gerenciamento eficaz de custos.
- A empresa elevou sua orientação de produção para 2024, esperando ultrapassar 680.000 barris de óleo equivalente por dia.
- Prevê-se que a aquisição da Grayson Mill na Bacia de Williston triplique a produção de Devon e agregue valor financeiro.
- O programa de recompra de ações expandiu 67%, para US$ 5 bilhões.
- Espera-se que o fluxo de caixa livre da aquisição contribua para os dividendos a partir de 2025.
- Forte crescimento na produção de petróleo e fluxo de caixa livre previsto para 2025.
Perspectivas da empresa
- A Devon Energy atualizou sua orientação de produção para 2024, com expectativas de produzir mais de 680.000 barris de óleo equivalente por dia.
- A empresa planeja manter uma produção ponderada em óleo de cerca de 100.000 barris de óleo equivalente por dia na Bacia de Williston.
- Forte desempenho antecipado no 3º trimestre, com previsão de 322.000 barris de petróleo por dia.
- A Devon planeja gastar aproximadamente US$ 900 milhões no terceiro trimestre e espera aumentar a produção durante todo o ano, mantendo o plano original de investimento de capital.
- Um programa de redução da dívida de US $ 2,5 bilhões deve ser iniciado.
Destaques de baixa
- A empresa permanece cautelosa ao prever melhorias na produtividade do poço e acha difícil incorporá-las às previsões de curto prazo.
Destaques de alta
- A Devon Energy lançou sua quarta equipe de fraturamento mais cedo do que o previsto devido ao desenvolvimento acelerado.
- A empresa está focada em eficiência de capital e prioriza uma meta de crescimento de 0% a 5%.
- Devon está otimista sobre o potencial de exploração e desenvolvimento na Bacia de Williston.
- A empresa espera melhorias sustentáveis no tempo de ciclo e na produtividade do poço devido à deflação de custos e melhorias operacionais.
Perde
- Nenhuma falha específica foi discutida no resumo fornecido.
Destaques de perguntas e respostas
- A Devon Energy está focada em melhorar a eficiência e a eficiência de capital, em vez de aumentar a contagem de plataformas.
- A empresa está empenhada em afastar as moléculas do Waha Hub e está otimista com o início do projeto Matterhorn.
- Há uma abordagem disciplinada para fusões e aquisições, sem grandes negócios negociados recentemente na Bacia do Permiano.
- O potencial da Bacia do Rio Powder e o valor de longo prazo foram discutidos, com uma abordagem sistemática para desbloquear seu potencial.
- Quaisquer aquisições futuras devem ter benefícios agregados e atender à estrutura financeira da empresa.
A teleconferência de resultados do segundo trimestre da Devon Energy apresentou uma empresa em uma clara trajetória ascendente, com foco estratégico em eficiência operacional e disciplina de capital. A integração da aquisição da Grayson Mill e a expansão do programa de recompra de ações ressaltam o compromisso da empresa em agregar valor aos acionistas. Com a Bacia de Delaware e a Bacia de Williston na vanguarda de sua estratégia de crescimento, a Devon Energy está se posicionando para ganhos financeiros e de produção significativos nos próximos anos. Os executivos da empresa transmitiram confiança em seus planos de longo prazo e no potencial de seus ativos, mantendo uma postura cautelosa na previsão de melhorias de produtividade de curto prazo. À medida que a Devon Energy continua a otimizar suas operações e alocação de capital, o mercado estará observando de perto para ver se essas iniciativas estratégicas se traduzem em crescimento e lucratividade sustentados.
InvestingPro Insights
Os movimentos estratégicos e a eficiência operacional da Devon Energy Corporation se refletiram em suas métricas financeiras. De acordo com dados do InvestingPro, a capitalização de mercado da Devon Energy é de US$ 27,21 bilhões. A relação preço/lucro (P/L) da empresa, um indicador-chave de sua avaliação, é atualmente atraente em 7,88. Isso é ligeiramente inferior ao índice P/L ajustado dos últimos doze meses a partir do 2º trimestre de 2023, que é de 7,69, sugerindo uma avaliação estável no período recente.
O compromisso da empresa com o retorno aos acionistas é evidente por meio de seu impressionante histórico de manutenção do pagamento de dividendos por 32 anos consecutivos, um ponto destacado por uma das dicas do InvestingPro. Além disso, com um rendimento de dividendos de 4,84% em meados de 2024, a Devon Energy se destaca como uma opção potencialmente atraente para investidores focados em renda.
Apesar das recentes pressões do mercado, conforme observado pela InvestingPro Tip, indicando que as ações foram atingidas na última semana, as ações da Devon são negociadas com baixa volatilidade de preços, o que pode confortar os investidores que buscam estabilidade em tempos incertos. Além disso, as ações estão sendo negociadas perto de sua mínima de 52 semanas, o que pode sinalizar uma oportunidade de compra para aqueles que acreditam nas perspectivas de longo prazo da empresa.
Os investidores interessados em uma análise mais aprofundada encontrarão dicas adicionais do InvestingPro no https://www.investing.com/pro/DVN, que fornecem informações mais detalhadas sobre a saúde financeira e o desempenho do mercado da Devon Energy.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.