GDS Holdings: Raymond James eleva preço-alvo para US$53

Na sexta-feira, o analista Frank Louthan, da Raymond James, ajustou o preço-alvo para a GDS Holdings (NASDAQ:GDS), desenvolvedora e operadora líder de data centers de alto desempenho na China. O novo alvo foi estabelecido em US$53,00, um aumento significativo em relação aos US$25,00 anteriores, mantendo a classificação Outperform para as ações. A ação tem mostrado um momento notável, com dados do InvestingPro mostrando uma alta de 228,59% nos últimos seis meses e atualmente negociando a US$48,50.

O preço-alvo revisado de Louthan é baseado em aproximadamente 19,5 vezes as novas estimativas para o valor da empresa em relação ao EBITDA (EV/EBITDA) para o negócio principal da GDS, o que equivale a cerca de US$46 por ação. Além disso, ele adiciona US$7 por ação pela participação proporcional da GDS na DayOne, uma plataforma de data center na qual a GDS investiu. De acordo com dados do InvestingPro, a GDS atualmente negocia com um múltiplo EV/EBITDA de 26,19x, sugerindo que a ação pode estar negociando acima do seu valor justo.

O EV/EBITDA estimado pelo analista para 2025 reflete um desconto em comparação com os data centers dos EUA, que negociam a aproximadamente 23,5 vezes. A GDS está atualmente negociando a cerca de 16 vezes a mesma métrica. Louthan observa que a GDS deve negociar a um múltiplo menor devido à sua concentração geográfica na China.

Apesar disso, Louthan considera o múltiplo conservador, especialmente dado o potencial de crescimento da DayOne, que provavelmente contribuirá positivamente para o desempenho futuro da empresa. A classificação Outperform indica que a Raymond James acredita que a GDS Holdings deve superar o mercado geral ou seus pares do setor nos próximos seis a doze meses.

Em seus comentários, Louthan explica a lógica por trás do novo preço-alvo: "Estamos elevando nosso preço-alvo para US$53 (de US$25) [...] Este ainda é um múltiplo conservador, já que o crescimento na DayOne tende a melhorar. Mantemos a classificação Outperform."

Em outras notícias recentes, a Gauzy Ltd. anunciou uma colaboração estratégica com a MABA Industrial para introduzir seu sistema avançado de assistência ao motorista Smart-Vision® (ADAS) no mercado de veículos comerciais da Coreia do Sul. Esta parceria visa expandir a presença da Gauzy na região Ásia-Pacífico e gerar novas fontes de receita para sua divisão Safety Tech.

Enquanto isso, a GDS Holdings tem sido objeto de múltiplas avaliações de analistas. O Morgan Stanley reiterou a classificação Overweight com meta de US$39, influenciado pelo impacto previsto do próximo relatório de lucros da Alibaba na GDS Holdings. O TD Cowen elevou seu preço-alvo para US$39, citando os resultados do terceiro trimestre de 2024 e expectativas positivas para o quarto trimestre. A Jefferies também manteve a classificação Buy para a GDS Holdings, destacando o potencial de crescimento da empresa e a estratégia de garantir 200 megawatts de novos pedidos anualmente.

Além disso, uma recente mudança na política dos EUA sobre inteligência artificial pode beneficiar a subsidiária da GDS Holdings, DayOne, potencialmente facilitando as restrições à importação de GPUs de alta performance. O Morgan Stanley vê esse desenvolvimento como um passo positivo para a empresa, mantendo a classificação Overweight com meta de US$30.

Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.