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Investing.com - A Wolfe Research reduziu seu preço-alvo para as ações da Core & Main Inc. (NYSE:CNM) de US$ 75,00 para US$ 67,00, mantendo a classificação de Outperform para o papel.
O ajuste do preço-alvo ocorre enquanto o analista Nigel Coe, da Wolfe Research, expressou maior conforto com o limite inferior da orientação revisada da Core & Main, citando a eficiência administrativa e geral não comprovada para o segundo semestre de 2025.
Apesar do preço-alvo reduzido, a Wolfe Research observou que as ações da Core & Main atualmente são negociadas a 12,8 vezes seu EBITDA de 2025 e 17 vezes o LPA em Caixa, representando descontos significativos em comparação com seu concorrente mais próximo, FERG, e outros pares de distribuição e água.
O preço-alvo da firma de pesquisa para o final de 2026 foi revisado para baixo, de US$ 75 para US$ 67, com base em estimativas mais baixas para a empresa.
A Wolfe Research ainda vê um potencial de alta atrativo de 35% no cenário base para a Core & Main em relação ao seu universo de cobertura, apesar da redução do preço-alvo.
Em outras notícias recentes, a Core & Main Inc. divulgou seus resultados do 2º tri de 2025, que não atenderam às expectativas dos analistas. A empresa registrou um lucro por ação (LPA) de US$ 0,70, ficando abaixo dos US$ 0,79 projetados. Além disso, a Core & Main gerou US$ 2,09 bilhões em receita, abaixo dos US$ 2,12 bilhões previstos. Em resposta a esses resultados, a RBC Capital ajustou seu preço-alvo para a Core & Main para US$ 62, reduzindo de US$ 67, enquanto manteve a classificação de Outperform. A firma citou fraquezas no mercado residencial e aumento nas despesas de vendas, gerais e administrativas como razões para reduzir suas estimativas de EBITDA para os anos fiscais de 2025 e 2026 em 6% e 9%, respectivamente. Esses desenvolvimentos destacam os desafios contínuos da Core & Main em manter suas metas financeiras em meio às pressões do mercado.
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