Lucro do BB tomba 60% no 2º tri; banco reduz payout para 30%
A {{20562|Berkshire Hathaway (NYSE:BRKa)}} de Warren Buffett deve apresentar seu mais recente formulário 13F à SEC após o fechamento do pregão de hoje. Com isso, espera-se que Buffett revele uma nova posição misteriosa em ações na qual ele vem construindo uma participação de vários bilhões de dólares.
No 13F do trimestre passado, a Berkshire divulgou: *"Tratamento Confidencial Solicitado. (O Gestor omitiu deste Formulário 13F público uma ou mais participações para as quais está solicitando tratamento confidencial da Comissão de Valores Mobiliários dos EUA, de acordo com a seção 13(f) da Lei de Câmbio e regra 24b-2)."*
Este tratamento confidencial permite que a Berkshire construa a participação sem divulgá-la publicamente, o que afetaria o preço do título.
Então, qual ação Buffett comprou?
Observadores atentos de Buffett notam que o custo base para os investimentos em ações da Berkshire na categoria "Comercial, industrial e outros" tem crescido sem qualquer divulgação correspondente no 13F. Especuladores do mercado veem isso como o provável setor em que ele está construindo uma participação.Grandes empresas de mega capitalização neste setor que a Berkshire atualmente não possui incluem:
{{8193|GE Aerospace (NYSE:GE)}}, {{8235|RTX Corp (NYSE:RTX)}}, {{7880|Lockheed Martin (NYSE:LMT)}}, {{247|Caterpillar (NYSE:CAT)}}, {{238|Boeing Co (NYSE:BA)}}, {{8272|Honeywell (NASDAQ:HON)}}, {{1212948|GE Vernova (NYSE:GEV)}} e {{261|Deere & Company (NYSE:DE)}}.
O que o WarrenAI pensa?
Perguntamos ao assistente de pesquisa de ações com IA do Investing.com, WarrenAI, qual das ações acima se encaixa melhor no estilo de investimento da Berkshire. Eis o que ele disse:"A Caterpillar se destaca com um P/L de 16,4x, um ROE robusto de 55,4% e um rendimento de fluxo de caixa livre de 5,5% - o que mais se aproxima do estilo clássico de Warren Buffett/Berkshire Hathaway entre as opções da sua lista. Tradução: rentabilidade durável, alocação de capital comprovada e políticas favoráveis aos acionistas, tudo a uma avaliação que não grita ’bolha’."
A Deere foi outra ação que o WarrenAI gostou da lista acima: Eis o que disse sobre a Deere: "Mais barata em P/L (13,5x), fantástico ROE de 31,8%, mas enfrentando contração de receita (-15,8% no ano fiscal de 2024), o que poderia fazer Buffett hesitar por enquanto."
"Os membros do InvestingPro recebem até 500 créditos mensais para perguntar qualquer coisa ao WarrenAI sobre os mercados. Eles também têm acesso à nossa lista de ações selecionadas por IA que está superando o mercado em agosto — incluindo dois vencedores com mais de 60% de alta no mês.
Ainda não é membro? Então esta é sua chance de assinar por menos de US$ 9/mês em nossa promoção exclusiva de verão — por tempo limitado.
Veja o que o WarrenAI disse sobre as outras ações:
- GE: Recuperação impressionante, mas avaliação (P/L de 30,5x) é cara para o gosto de Buffett.
- RTX/LMT: A estabilidade do setor de defesa é atraente, mas a alta alavancagem (RTX: 71,9% D/E, LMT: 338,2% D/E) e os preços premium são desvantagens.
- BA: Números vermelhos por toda parte — lucros negativos, patrimônio negativo, FCF negativo. A Berkshire evita recuperações tão complicadas.
- GE Vernova: Crescimento empolgante, mas um P/L altíssimo de 71,7x e rendimento negativo para os acionistas.
- HON: Faltam dados-chave de rentabilidade e avaliação.
"Buffett provavelmente colocaria a Caterpillar no topo desta lista, com a Deere em segundo lugar se as receitas se estabilizarem," segundo o WarrenAI. "Ambas oferecem o tipo de vantagem competitiva, geração de caixa e disciplina de gestão que têm preenchido o portfólio da Berkshire por décadas."