- Lições vitais de Brian Feroldi podem transformar sua estratégia de investimento.
- Escolhi cinco lições dadas por esse influente investidor e educador financeiro para compartilhar com vocês hoje.
- Vamos dar uma olhada melhor em cada uma delas.
Nossa rotina agitada muitas vezes nos faz esquecer daquilo que realmente importa, o que pode prejudicar nosso desempenho como investidores e até mesmo provocar grandes prejuízos.
Por isso, gostaria de compartilhar com vocês algumas imagens que o investidor e educador financeiro Brian Feroldi criou. Elas mostram lições simples, mas importantes, que todo investidor deve ter em mente. Confira a seguir cinco pontos principais da sua filosofia de investimento:
1. O que realmente movimenta os mercados
John Bogle sempre disse que os resultados corporativos e os dividendos são os dois únicos fatores que determinam nossa performance nos mercados. Nada mais. Um terceiro elemento pode influenciar (principalmente no curto prazo): fatores especulativos, como os valuations representadas por indicadores, como o índice P/L (Preço/Lucro).
Fonte: Brian Feroldi
2. Concentre-se no que você pode controlar
Infelizmente, alguns investidores ainda se baseiam em previsões de quando o Federal Reserve vai cortar as taxas de juros (as projeções mudaram 10 vezes nos últimos 9 meses). Sério?
Fonte: Brian Feroldi
Veja a imagem acima. O que você realmente consegue controlar? Com certeza não são as taxas de juros, a inflação ou os mercados. O que você pode controlar é a sua capacidade de poupar todo mês, a parte destinada aos investimentos, sua alocação de ativos, o rebalanceamento e os planos de acumulação.
Essas coisas estão sob seu controle. Dedique seu tempo e energia ao que realmente importa, e não ao que está fora do seu alcance.
3. Invista com probabilidades a seu favor
Desde que os mercados acionários existem, a compra de um simples ETF que segue o índice S&P 500 e sua manutenção em carteira por no mínimo 17 anos sempre gerou retornos positivos, mesmo durante pandemias, guerras, crises financeiras ou falências bancárias.
Fonte: Brian Feroldi
Como você pode ver na imagem acima, o tempo é o seu melhor aliado, se você tiver tempo suficiente. “Mas 17 anos é muito tempo!”, você pode estar pensando (não tanto, considerando a expectativa de vida atual).
No entanto, ter um horizonte de investimento de pelo menos 8-10 anos deve ser o mínimo exigido. Não é à toa que Warren Buffett, o maior investidor de todos os tempos, manteve ações por mais de 20 anos, como a Coca-Cola (NYSE:KO), que está no seu portfólio há 34 anos.
4. Invista em empresas, não em ações
Embora não queira citar Buffett novamente, devemos reconhecer a consistência com que ele acerta. Você não está comprando um pedaço de papel a um determinado preço, esperando que ele suba.
Você está comprando uma empresa formada por pessoas, prédios, serviços, patentes e clientes que produz e vende bens ou serviços todos os dias. E essa empresa gera fluxos de caixa - tanto presentes quanto futuros.
Fonte: Brian Feroldi
Portanto, você está investindo em uma empresa que gera fluxos de caixa, de preferência a um bom preço. Esse entendimento melhora suas avaliações iniciais ao escolher ações individuais.
O preço de uma ação pode variar muito, sobretudo no curto prazo, mas se você entender o negócio e ele continuar crescendo, seus resultados eventualmente ficarão ao seu lado.
5. Riscos de curto prazo ≠ riscos de longo prazo (e vice-versa)
Ações têm riscos - é melhor comprar títulos do governo!
Tem certeza?
Talvez devêssemos redefinir o conceito de risco por um momento.
O que não é risco: oscilações entre altas e baixas ao longo do tempo. O que é risco: não atingir seus objetivos financeiros, não superar a inflação.
Fonte: Brian Feroldi
Vistas dessa forma, as ações são a única classe de ativos capaz de cobrir não apenas a inflação, mas também de gerar retornos significativos em médio a longo prazo.
Podemos citar outras cem lições como essas, mas entender essas cinco iniciais faz com que você esteja um passo mais perto do sucesso nesse cenário aparentemente simples, mas ainda mal compreendido.
(Tradução de Julio Alves)
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Aviso: Este artigo foi escrito apenas com fins informativos e não constitui qualquer solicitação, oferta, conselho ou recomendação de investimento, não tendo por objetivo incentivar a compra de ativos de nenhuma forma. Cabe lembrar que qualquer tipo de ativo é avaliado a partir de diversos pontos de vista e possui riscos; por isso, a decisão de investir e o risco associado são de sua inteira responsabilidade.