Goldman lista 2 razões pelas quais o ouro pode ultrapassar sua previsão de US$ 4.000
EL SEGUNDO, Califórnia - Beyond Meat, Inc. (NASDAQ:BYND), atualmente negociada a US$ 2,85 com capitalização de mercado de US$ 218 milhões, anunciou na segunda-feira que iniciou uma oferta de troca para suas Dívidas principais Conversíveis de 0% com vencimento em 2027, buscando reduzir a alavancagem e estender o vencimento da dívida. De acordo com dados do InvestingPro, a empresa opera com uma significativa carga de dívida de US$ 1,26 bilhão e tem consumido rapidamente seu caixa.
A empresa de carne à base de plantas está oferecendo aos detentores uma combinação de novas Notas Conversíveis PIK Toggle Garantidas de Segunda Linha de 7,00% com vencimento em 2030 e ações ordinárias em troca das notas existentes. As novas notas serão obrigações garantidas de segunda linha com vencimento em cinco anos. Embora a empresa mantenha um índice de liquidez saudável de 3,29, sugerindo liquidez adequada no curto prazo, a análise do InvestingPro revela tendências preocupantes com 17 fatores de risco-chave identificados para investidores.
Os detentores que entregarem suas notas até 10 de outubro de 2025 receberão US$ 176,09 em valor principal das novas notas e 283,64 ações ordinárias para cada US$ 1.000 das notas existentes. Aqueles que entregarem após a data antecipada, mas antes do prazo de 28 de outubro de 2025, receberão US$ 170,80 em novas notas e o mesmo número de ações.
A empresa revelou que detentores de aproximadamente 47% das notas existentes já concordaram em apoiar a oferta de troca. A Beyond Meat não concluirá a transação a menos que detentores de pelo menos 85% das notas participem.
"Enquanto continuamos nossa transformação de negócios, trabalhamos simultaneamente para fortalecer nosso balanço", disse Ethan Brown, Presidente e CEO da Beyond Meat, em comunicado à imprensa.
As novas notas renderão juros de 7,00% ao ano, pagáveis em dinheiro ou ações. Alternativamente, a empresa pode optar por pagar juros em espécie a uma taxa de 9,50%. As notas serão conversíveis após a aprovação dos acionistas de certas propostas.
A PJT Partners está atuando como consultora financeira e gerente de negociação para a oferta de troca, enquanto a Latham & Watkins está fornecendo assessoria jurídica à Beyond Meat.
A oferta de troca é limitada a compradores institucionais qualificados e investidores credenciados que possuam um mínimo de US$ 200.000 em notas existentes. Os títulos oferecidos não foram registrados sob a Lei de Valores Mobiliários.
Em outras notícias recentes, a Beyond Meat reportou receita do segundo trimestre de US$ 75,0 milhões, abaixo da estimativa de consenso de US$ 81,8 milhões. Esta queda, junto com margens brutas mais fracas, levou a um EBITDA US$ 6,3 milhões abaixo das expectativas dos analistas. Após esses resultados, o BMO Capital reduziu seu preço-alvo para a Beyond Meat para US$ 4,00, mantendo a classificação de Market Perform. Adicionalmente, a Argus rebaixou a Beyond Meat para classificação de Venda, citando desafios contínuos no mercado de proteínas à base de plantas e uma mudança na preferência do consumidor para opções de proteína mais baratas.
A Mizuho reiterou sua classificação de Underperform, destacando um declínio de 24% nas vendas de 4 semanas e uma queda de 25% nas vendas de 12 semanas, com uma notável diminuição de 26% no volume durante o período mais recente de 4 semanas. Além disso, o JPMorgan assumiu a cobertura da Beyond Meat com classificação Underweight, apontando para a pressão na participação de mercado em uma categoria de demanda em declínio. Surgiram especulações sobre potencial falência, mas a Beyond Meat negou essas alegações, afirmando que não entrou nem planeja entrar com pedido de falência. Esses desenvolvimentos refletem as dificuldades contínuas da empresa em um ambiente de mercado desafiador.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.