Dólar afunda no exterior após dados decepcionantes de emprego nos EUA
A Roper Technologies, líder em tecnologia industrial diversificada, divulgou seus resultados do quarto trimestre de 2024 em 30 de janeiro de 2025. A empresa superou as expectativas dos analistas com um lucro por ação (EPS) de 4,81 dólares, acima dos 4,73 dólares previstos. A receita da Roper também superou as previsões, atingindo 1,88 mil milhões de dólares contra os 1,84 mil milhões de dólares antecipados. Apesar desses resultados positivos, as ações tiveram uma leve queda de 0,07% nas negociações após o expediente, fechando em 575,25 dólares.
Principais Destaques
- A Roper Technologies reportou um EPS maior que o esperado de 4,81 dólares.
- A receita do Q4 2024 atingiu 1,88 mil milhões de dólares, superando as previsões.
- As ações tiveram uma pequena queda nas negociações após o expediente.
Desempenho da Empresa
A Roper Technologies demonstrou um forte desempenho geral em 2024, com receita anual atingindo 7 mil milhões de dólares, marcando um crescimento de 14% em relação ao ano anterior. O fluxo de caixa livre da empresa aumentou 16% para 2 mil milhões de dólares, e o EBITDA cresceu 13% para mais de 2,8 mil milhões de dólares. O crescimento orgânico da receita foi reportado em 6%, com contribuições significativas do segmento de Software de Aplicação, que viu um aumento de 21% na receita total.
Destaques Financeiros
- Receita: 1,88 mil milhões de dólares para o Q4 2024 (acima da previsão)
- Lucro por ação: 4,81 dólares (acima da previsão)
- Fluxo de Caixa Livre: 2 mil milhões de dólares (crescimento de 16% ano a ano)
- EBITDA: Mais de 2,8 mil milhões de dólares (crescimento de 13% ano a ano)
Resultados vs. Previsão
O lucro por ação da Roper no Q4 de 4,81 dólares superou a previsão de 4,73 dólares em aproximadamente 1,7%. A receita de 1,88 mil milhões de dólares foi 2,2% maior que os 1,84 mil milhões de dólares esperados. Essa superação de resultados alinha-se com a tendência histórica da Roper de exceder as expectativas do mercado, sugerindo uma contínua gestão financeira forte e eficiência operacional.
Reação do Mercado
Apesar do relatório de resultados positivo, as ações da Roper Technologies tiveram uma leve queda de 0,07% nas negociações após o expediente, fechando em 575,25 dólares. Esse movimento é relativamente pequeno comparado à faixa de 52 semanas das ações, que viu um máximo de 584,31 dólares e um mínimo de 499,47 dólares, indicando um sentimento estável dos investidores.
Perspectivas e Orientações
Para 2025, a Roper Technologies projeta mais de 10% de crescimento total da receita e 6-7% de crescimento orgânico da receita. A empresa espera um EPS ajustado entre 19,75 e 20,00 dólares. Com 5 mil milhões de dólares disponíveis para fusões e aquisições, a Roper antecipa um mercado de M&A ativo em 2025-2026.
Comentários da Diretoria
O CEO Neil Hahn enfatizou o foco estratégico da empresa, afirmando: "Nós acumulamos fluxo de caixa ao longo de um longo arco de tempo executando uma estratégia de baixo risco". Ele também destacou a vantagem da Roper em aproveitar as tecnologias de IA generativa, dizendo: "Estamos focados em combinar nossa intimidade, profundo reservatório de dados e essas tecnologias de IA generativa".
Riscos e Desafios
- Potenciais pressões macroeconômicas afetando o mercado dos EUA, onde a Roper obtém mais de 85% de sua receita.
- Aumento da concorrência no segmento de software de aplicação.
- Pressão sobre o private equity por liquidez pode impactar oportunidades de M&A.
- Potenciais custos de reestruturação, como evidenciado pela recente reestruturação de 9 milhões de dólares no segmento de Software de Aplicação.
Perguntas e Respostas
Durante a teleconferência de resultados, analistas perguntaram sobre as iniciativas de IA da Roper e seu potencial impacto no crescimento futuro. Os executivos reiteraram seu compromisso com a inovação e o desenvolvimento interno de talentos, que consideram cruciais para manter a vantagem competitiva. Além disso, questões sobre o cenário de M&A foram abordadas, com a administração expressando otimismo sobre as próximas oportunidades.
Transcrição completa - Roper Technologies Inc (ROP) Q4 2024:
Operador da Conferência: Bom dia. A teleconferência da Roper Technologies vai começar agora. A chamada de hoje está sendo gravada. Todos os participantes estarão no modo de apenas ouvir. Gostaria agora de passar a palavra para Zack Moxie, Vice-Presidente de Relações com Investidores.
Por favor, pode começar.
Zack Moxie, Vice-Presidente de Relações com Investidores, Roper Technologies: Bom dia e obrigado a todos por se juntarem a nós para discutir os resultados financeiros do quarto trimestre e do ano completo de 2024 da Roper Technologies. Juntando-se a mim na chamada esta manhã estão Neil Hahn, Presidente e Diretor Executivo, Jason Conley, Vice-Presidente Executivo e Diretor Financeiro, Brandon Cross, Vice-Presidente e Contador Principal, e Shannon O'Callaghan, Vice-Presidente Sênior de Finanças. Mais cedo esta manhã, emitimos um comunicado à imprensa anunciando nossos resultados financeiros. O comunicado à imprensa também inclui informações de replay para a chamada de hoje. Preparamos slides para acompanhar a chamada de hoje, que estão disponíveis através do webcast e também em nosso site.
Agora, por favor, vire para a página 2. Começamos com nossa declaração de Porto Seguro. Durante o curso da chamada de hoje, faremos declarações prospectivas, que estão sujeitas a riscos e incertezas conforme descrito nesta página, em nosso comunicado à imprensa e em nossos arquivos na SEC. Você deve ouvir a chamada de hoje no contexto dessas informações. E agora, por favor, vire para a página 3.
Hoje, discutiremos nossos resultados principalmente em uma base ajustada não-GAAP e de operações contínuas. Para o quarto trimestre, a diferença entre nossos resultados GAAP e ajustados consiste nos seguintes itens: amortização de ativos intangíveis relacionados a aquisições, despesas relacionadas a transações associadas a aquisições concluídas, uma cobrança relacionada ao acordo do litígio Power Plan 2020 e, por último, impactos financeiros associados ao nosso investimento minoritário. As reconciliações podem ser encontradas em nosso comunicado à imprensa e no apêndice desta apresentação em nosso site. Agora, por favor, vire para a página 4, passarei a palavra para Neil. Após nossas observações preparadas, responderemos às perguntas dos
Neil Hahn, Presidente e Diretor Executivo, Roper Technologies: nossos
Zack Moxie, Vice-Presidente de Relações com Investidores, Roper Technologies: participantes por telefone. Neil? Obrigado, Zack, e obrigado
Neil Hahn, Presidente e Diretor Executivo, Roper Technologies: a todos por se juntarem à nossa chamada. Estamos ansiosos para compartilhar nossos resultados do quarto trimestre e do ano completo com vocês esta manhã. Ao virarmos para a Página 4, vocês verão os tópicos que planejamos cobrir hoje. Começaremos destacando nosso forte desempenho financeiro e operacional do quarto trimestre e do ano completo de 2024. Em seguida, analisaremos os resultados em mais detalhes, revisaremos nosso balanço, incluindo nossa capacidade de M&A, e discutiremos nosso crescimento e desempenho de fluxo de caixa muito impressionantes.
Então discutiremos os destaques de nossos segmentos e introduziremos nossa orientação para 2025. Após as observações finais, abriremos a chamada para suas perguntas. Então vamos começar. Próximo slide, por favor. Ao virarmos para a Página 5, queremos destacar os 3 principais pontos da chamada de hoje.
Primeiro, nosso crescimento de fluxo de caixa foi forte, mais uma vez demonstrando nossa capacidade consistente e durável de acumulação. Segundo, entramos em 2025 com um impulso crescente. E terceiro, agora temos mais de 5 mil milhões de dólares de poder de fogo para aquisições em um momento em que os mercados de M&A estão se tornando cada vez mais atrativos. Agora, no que diz respeito à nossa capacidade de acumulação de fluxo de caixa, 2024 foi mais um exemplo de como nosso modelo funciona. Crescemos a receita em 14% no ano, o que foi bem equilibrado entre contribuições orgânicas e inorgânicas, e implantamos 360 milhões de dólares em negócios de software vertical líderes de mercado, destacados por nossas aquisições da ProCare e da Transact Campus.
Vale notar que nossa coorte de aquisições de 2024 não apenas atende a todos os nossos critérios históricos, mas também atende às nossas ambições de maior crescimento e maiores retornos. Como resultado, crescemos o fluxo de caixa livre em 16% no ano, ultrapassando 2 mil milhões de dólares pela primeira vez em nossa história, com margens de fluxo de caixa livre de 32%, outro ótimo ano em nossa longa história de acumulação de fluxo de caixa. Ao olharmos para 2025, estamos empolgados em falar sobre o impulso positivo que estamos experimentando. Primeiro, estamos vendo uma demanda acelerada por nossas soluções críticas de missão amplamente em todos os nossos negócios. Especificamente ao longo de 2024, nossos pedidos corporativos aceleraram, terminando na área de crescimento de alta adolescência no quarto trimestre. Esse impulso de pedidos combinado com retenção bruta e líquida consistentemente alta suporta o crescimento contínuo e expansão na área de alto dígito único para uma base de 460 milhões de dólares de receitas recorrentes e recorrentes de software.
Dado isso, estamos iniciando nossa orientação de receita total para 2025 para ser acima de 10% com crescimento orgânico de receita na faixa de 6% a 7% com EPS ajustado entre 19,75 e 20 dólares. Na frente de implantação de capital, nossa abordagem disciplinada beneficiará muito nossa empresa e nossos acionistas este ano. Especificamente, agora temos mais de 5 mil milhões de dólares de poder de fogo disponível para M&A. Isso é particularmente importante dado o cenário do atual mercado de M&A, um que está preparado para altos níveis de atividade de negócios nos próximos dois anos e mais sobre isso mais tarde. Ótimo ano equipe e ansioso para vê-los em nossa reunião de liderança na próxima semana. Gostaria de pedir a todos que virem para a Página 6, onde discutiremos nosso algoritmo de crescimento de longo prazo.
No quarto trimestre, concluímos nosso primeiro Dia do Investidor com os componentes de nosso algoritmo de crescimento de fluxo de caixa de longo prazo de meados dos adolescentes, como você vê aqui à esquerda. Ao comparar nosso desempenho de 2024 no lado direito com isso, você notará que estamos alinhados com nossa estratégia, nomeadamente postando 14% de crescimento de receita, 41% de alavancagem de margem principal e adicionando 800 pontos base de crescimento à nossa capacidade de implantação de capital. Tudo isso gera 16% de crescimento de fluxo de caixa. Importante, o desempenho foi bastante semelhante com 15% de crescimento de receita, sólida alavancagem operacional e crescimento de fluxo de caixa consistentemente bom. Executamos nosso algoritmo executando uma ofensiva de dupla ameaça, nomeadamente, primeiro, impulsionando níveis consistentes e crescentes de crescimento orgânico alavancado e, segundo, implantando o capital da empresa em direção às melhores ideias que cultivamos e executamos consistentemente.
Importante, à medida que fazemos isso, não apenas crescemos, mas melhoramos a qualidade subjacente de nossa empresa e nosso portfólio em várias dimensões, incluindo crescimento, o nível de receita recorrente e intensidade de ativos. Em resumo, é assim que nosso modelo funciona. 2024 não é exceção, um ano em que nossa proporção entre o que dizemos e o que fazemos foi bastante alta e, importante, temos um forte impulso entrando em 2025. Então, com isso, Jason, deixe-me passar a palavra para você, para que você possa analisar nossos resultados trimestrais e anuais. Jason?
Jason Conley, Vice-Presidente Executivo e Diretor Financeiro, Roper Technologies: Obrigado, Neil.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.