Na quarta-feira, a Evercore ISI manteve uma perspectiva positiva sobre a Pure Storage (NYSE:PSTG), reiterando uma classificação de Outperform e um preço-alvo de $70,00. A empresa destacou o investimento estratégico da Pure Storage na provedora de nuvem GPU CoreWeave, que fez parte de uma recente rodada de financiamento. A Pure Storage também estabeleceu uma parceria estratégica visando aprimorar a pilha de armazenamento da CoreWeave.
A colaboração envolve a implantação das soluções de armazenamento da Pure Storage nos ambientes de nuvem da CoreWeave, indicando que a tecnologia da Pure não será usada apenas para necessidades de armazenamento padrão ou menos urgentes, mas também para cargas de trabalho críticas. A Pure Storage e a CoreWeave já começaram a implantar soluções desenvolvidas em conjunto em ambientes de produção de GPU.
Embora os detalhes financeiros do investimento e a receita ou lucro por ação (EPS) esperados da parceria não tenham sido divulgados, a CNBC informou que a CoreWeave concluiu uma venda secundária de ações de $650 milhões. A Pure Storage participou deste financiamento, juntamente com outros investidores, incluindo a Cisco.
A reação inicial dos investidores à parceria com a CoreWeave foi morna, já que alguns esperavam uma aliança com um grande provedor de serviços em nuvem como Azure, AWS, GCP ou Meta. No entanto, a Evercore ISI sugere que o acordo poderia levar a um crescimento substancial de receita e EPS para a Pure Storage a longo prazo, especialmente porque a CoreWeave está comprometida em gastar aproximadamente $8,7 bilhões para hospedar seus clusters de GPU nas instalações da Core Scientific.
Os planos de modificação do site pela CoreWeave nas locações da Core Scientific devem começar no segundo semestre do ano calendário de 2025. Este cronograma alinha-se com as projeções da Evercore ISI de uma vitória de design para a Pure Storage no final de 2024, com qualificações no início a meados de 2025 e implantação mais extensa no final de 2025 e início de 2026.
Apesar da possibilidade de pressão de curto prazo sobre as ações da Pure Storage devido à atual falta de orientação de receita ou EPS do acordo, a Evercore ISI acredita que a parceria permitirá que as soluções da Pure Storage sejam integradas em implantações futuras, o que poderia apoiar ou até impulsionar o crescimento da receita da empresa nos próximos anos.
Em outras notícias recentes, a Pure Storage reportou um aumento de 11% em sua receita do segundo trimestre para o ano fiscal de 2025, atingindo $764 milhões. A receita recorrente anual (ARR) dos serviços de assinatura da empresa também viu um aumento de 24%, ultrapassando $1,5 bilhão. Apesar de ciclos de vendas mais longos para negócios Evergreen maiores, a Pure Storage manteve sua meta de receita anual de $3,1 bilhões.
Além disso, a Pure Storage fez um investimento estratégico na CoreWeave, uma provedora de serviços de nuvem de IA, visando aprimorar a inovação em serviços de nuvem de IA. A parceria integrará a plataforma da Pure Storage nos ambientes da CoreWeave, oferecendo aos clientes armazenamento de alto desempenho dentro dos ambientes de supercomputador de IA da CoreWeave.
Analistas da Oppenheimer, TD Cowen, Needham e Piper Sandler forneceram suas perspectivas sobre a Pure Storage. A Oppenheimer iniciou a cobertura da empresa com uma classificação de Outperform, citando potenciais ganhos do crescimento da IA e armazenamento de dados não estruturados. No entanto, TD Cowen, Needham e Piper Sandler reduziram seus preços-alvo devido a preocupações com o crescimento, mantendo suas classificações.
Outros desenvolvimentos recentes incluem a introdução da arquitetura Fusion de próxima geração e armazenamento de IA como serviço para nuvens GPU. A empresa também adicionou 261 novos clientes no segundo trimestre e está focada em substituir o armazenamento tradicional em data centers de hiperescala. A administração da Pure Storage está confiante em sua estratégia e antecipa anunciar uma vitória de design de hiperescala até o final do ano. A posição financeira da empresa permanece robusta com $1,8 bilhão em caixa e investimentos.
Insights do InvestingPro
O investimento estratégico da Pure Storage na CoreWeave e sua parceria alinham-se bem com a atual posição financeira e perspectivas de crescimento da empresa. De acordo com dados do InvestingPro, a Pure Storage tem uma capitalização de mercado de $16,43 bilhões e mostrou forte crescimento de receita, com um aumento de 10,91% na receita trimestral no segundo trimestre de 2025. Esta trajetória de crescimento suporta o potencial da parceria com a CoreWeave para contribuir significativamente para a receita futura.
As Dicas do InvestingPro destacam que a Pure Storage possui mais caixa do que dívida em seu balanço e tem ativos líquidos excedendo obrigações de curto prazo. Esses fatores proporcionam à empresa flexibilidade financeira para fazer investimentos estratégicos como o da CoreWeave. Além disso, espera-se que o lucro líquido cresça este ano, o que poderia ser ainda mais impulsionado pela nova parceria à medida que ela amadurece.
Embora as ações estejam sendo negociadas a um múltiplo de lucros elevado, com um índice P/L de 117, essa avaliação pode ser justificada pelas perspectivas de crescimento da empresa e movimentos estratégicos. Os investidores devem notar que a Pure Storage demonstrou um forte retorno nos últimos cinco anos, indicando um histórico de criação de valor para os acionistas.
Para aqueles interessados em uma análise mais profunda, o InvestingPro oferece 12 dicas adicionais para a Pure Storage, fornecendo uma visão mais abrangente da saúde financeira e posição de mercado da empresa.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.