Na segunda-feira, a TD Cowen ajustou sua posição sobre as ações da Blue Owl Capital (NYSE:OWL), passando de uma classificação de "Comprar" para "Manter", ao mesmo tempo em que reduziu o preço-alvo de 12 meses de US$ 21,50 para US$ 19,00. A revisão reflete uma perspectiva mais cautelosa sobre o potencial de ganhos da empresa e as projeções de dividendos.
O rebaixamento foi motivado por várias preocupações. A empresa destacou um aumento percebido no risco de queda para as expectativas de consenso para o desempenho financeiro da empresa.
Além disso, há menos confiança nas perspectivas de crescimento das GP Stakes da empresa no canal de varejo, que se refere às participações acionárias em parcerias gerais administradas pela Blue Owl.
TD Cowen também antecipa que a administração da Blue Owl provavelmente precisará ajustar suas expectativas de dividendos para 2025 para baixo para US$ 0,95, uma ligeira queda em relação à expectativa anterior de cerca de US$ 1,00. Esse ajuste é um fator chave na perspectiva revisada da empresa sobre as ações.
Apesar dessas preocupações, o analista acredita que os riscos de crédito associados à Blue Owl Capital foram exagerados pelo mercado. No entanto, a empresa também vê fatores limitados para o crescimento dos lucros, o que sugere que o potencial de alta para as ações pode ser limitado.
O novo preço-alvo de US$ 19,00 representa uma redução modesta em relação à meta anterior, mas indica cautela em relação às perspectivas de crescimento e lucratividade de curto prazo da Blue Owl Capital. As ações da empresa continuarão a ser negociadas na Bolsa de Valores de Nova York sob o símbolo OWL.
Em outras notícias recentes, a Blue Owl Capital tem sido objeto de vários desenvolvimentos significativos. A empresa relatou um crescimento consistente, marcando seu 12º trimestre consecutivo de aumento de ganhos relacionados a taxas e distribuíveis.
Piper Sandler, Citi e Deutsche Bank mantiveram classificações positivas para o Blue Owl, com Piper Sandler e Deutsche Bank mantendo um preço-alvo de US$ 23,00 e US$ 21,00, respectivamente, enquanto o Citi estabeleceu um preço-alvo de US$ 21,00.
Essas classificações refletem a confiança das empresas nas estratégias da Blue Owl, incluindo a captação bem-sucedida de US$ 5,2 bilhões para seu Fundo VI e as aquisições propostas da Kuvare Asset Management e da Prima Financial Advisors.
Além disso, a Blue Owl fez mudanças significativas de pessoal, nomeando Haitham Abdulkarim para liderar seus negócios institucionais no Oriente Médio como parte de sua estratégia de expansão na região.
No entanto, a TD Cowen revisou o preço-alvo da Blue Owl para US$ 21,50 dos US$ 23,00 anteriores, mantendo uma classificação de 'Compra'. Esse ajuste ocorre após uma ligeira mudança nas estimativas de ganhos para 2024 e 2025.
Apesar desses desenvolvimentos recentes, o impacto na saúde financeira da Blue Owl Capital será determinado pelas condições futuras do mercado e pela execução bem-sucedida dessas estratégias.
InvestingPro Insights
À luz do recente ajuste da classificação da Blue Owl Capital pela TD Cowen, vale a pena notar que, de acordo com dados do InvestingPro, a empresa tem uma capitalização de mercado de US$ 9,21 bilhões e uma alta relação P/L de 117,02, que se ajusta a 85,34 quando se considera os últimos doze meses do 1º trimestre de 2024. Apesar do alto múltiplo de ganhos, o crescimento da receita da Blue Owl Capital permanece robusto, com um aumento de 24,87% nos últimos doze meses e um crescimento trimestral de 31,29% no 1º trimestre de 2024. A margem de lucro bruto é de impressionantes 59,96%, indicando forte lucratividade no centro de suas operações.
As dicas do InvestingPro sugerem que a Blue Owl aumentou seus dividendos por três anos consecutivos e deve aumentar seu lucro líquido este ano. Além disso, embora a ação esteja sendo negociada atualmente a um alto múltiplo Preço/Livro de 5,59, ela também possui um alto retorno no ano passado, com um retorno total de preço de 62,76%. Essas métricas podem fornecer uma visão mais sutil da saúde financeira da empresa e do potencial de crescimento futuro.
Para os leitores interessados em uma análise mais aprofundada, existem dicas adicionais do InvestingPro disponíveis que podem fornecer informações mais profundas sobre o desempenho da Blue Owl Capital. Utilize o código de cupom PRONEWS24 para obter até 10% de desconto em uma assinatura anual do Pro + e uma assinatura anual ou semestral do Pro+ para obter mais dicas e dados de especialistas. Visite https://www.investing.com/pro/OWL para obter informações mais detalhadas e explorar toda a gama de dicas, incluindo a posição de liquidez da empresa e as previsões de lucratividade dos analistas para o ano.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.