Na segunda-feira, a BofA Securities ajustou seu preço-alvo para a CACI International (NYSE:CACI), uma empresa especializada em serviços de segurança nacional, elevando-o para $555 dos anteriores $535, enquanto reiterava a classificação de Compra para as ações.
A decisão da firma reflete uma visão positiva sobre a implantação estratégica de capital da CACI, particularmente em relação a fusões e aquisições (M&A).
"Como temos destacado, os nomes de serviços de segurança nacional normalmente não participam de M&A para a realização de sinergias de custos, mas sim para obter exposição aos 3 C's - capacidades, clientes e contratos", disseram os analistas.
Esta abordagem é vista como benéfica para ganhar uma posição mais forte em áreas-chave da defesa nacional. Especificamente, espera-se que as recentes aquisições da CACI proporcionem relações mais próximas com os clientes e uma presença complementar dentro de importantes comandos e programas de defesa, incluindo NAVWAR, NAVAIR e várias iniciativas de ISR do Exército.
O aumento do preço-alvo é baseado em um múltiplo EV/EBITDA (valor da empresa para lucros antes de juros, impostos, depreciação e amortização) relativo revisado de 1,05 vezes para as principais empresas de defesa nas estimativas do ano calendário de 2025, acima do múltiplo anterior de 1,0. Este ajuste se traduz em uma razão EV/EBITDA de 15,5 vezes, acima das 15,0 vezes anteriores. De acordo com a BofA Securities, a natureza acresciva da transação justifica este múltiplo de avaliação mais alto.
Apesar do aumento do preço-alvo, a BofA Securities afirmou que manterá seu modelo e estimativas de lucro por ação (EPS) ajustado para a CACI inalterados até que a transação seja finalizada. A firma enfatiza sua confiança nas ações ao reiterar sua classificação de Compra, sinalizando seu endosso contínuo à posição de mercado e estratégia de crescimento da CACI.
A CACI International está prestes a adquirir a Azure Summit Technology em uma transação de $1,275 bilhão totalmente em dinheiro, que se espera que melhore suas capacidades de software no setor de tecnologia de defesa. Esta aquisição faz parte dos movimentos estratégicos da CACI International, que também incluem a aquisição planejada de outra empresa não divulgada. TD Cowen e Baird mantiveram a classificação de Compra para as ações da CACI, com a TD Cowen estabelecendo um preço-alvo de $480, e a Baird de $544.
O recente desempenho financeiro da CACI tem sido forte, com um aumento de 20% na receita do Q4 e um aumento de 14% para o ano fiscal completo, superando sua própria orientação. A empresa garantiu um recorde de $14 bilhões em contratos adjudicados, e seu backlog subiu para $32 bilhões, marcando um aumento de 22% ano a ano.
Para o ano fiscal de 2025, a CACI projeta um crescimento de receita de 6% a 8,5%, com um aumento esperado de 11% no fluxo de caixa livre por ação. A receita da empresa é estimada entre $7,9 bilhões e $8,1 bilhões, com lucro líquido ajustado projetado entre $505 milhões e $525 milhões.
Insights do InvestingPro
À medida que a CACI International (NYSE:CACI) continua a atrair atenção após a atualização do preço-alvo pela BofA Securities, os insights do InvestingPro fornecem uma compreensão mais profunda da saúde financeira e do desempenho de mercado da empresa. A capitalização de mercado da CACI é de $10,96 bilhões, indicando sua presença significativa no setor de segurança nacional. O índice P/L da empresa, atualmente em 26,2, sugere que as ações estão sendo negociadas com um prêmio em relação ao crescimento de lucros de curto prazo, alinhando-se com o otimismo da BofA Securities sobre as aquisições estratégicas da CACI.
Os dados do InvestingPro também mostram um robusto crescimento de receita de 14,28% nos últimos doze meses até o Q4 de 2024, destacando a expansão das operações da empresa. Além disso, a CACI demonstrou uma sólida margem de lucro bruto de 32,8%, refletindo uma gestão eficiente de custos e uma forte vantagem competitiva em seu setor. Apesar de não pagar dividendos, as ações da CACI experimentaram um aumento significativo de preço de 27,79% nos últimos seis meses, sublinhando a recepção positiva do mercado às suas estratégias de crescimento.
As Dicas do InvestingPro revelam ainda que os analistas esperam que a CACI seja lucrativa este ano, tendo sido lucrativa nos últimos doze meses. Esses insights, combinados com a previsão do analista sobre o potencial da CACI para relações mais próximas com clientes e uma presença mais forte em programas de defesa, sugerem que os investidores podem encontrar valor ao considerar o desempenho recente e a posição de mercado da empresa. Para aqueles que buscam análises adicionais, há 10 Dicas do InvestingPro disponíveis para a CACI em https://br.investing.com/pro/CACI, fornecendo uma visão abrangente das perspectivas da empresa.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.