Na quarta-feira, a Orion Oyj (ORNBV:FH) (OTC: ORINY) recebeu uma classificação atualizada de ações da Jefferies, mudando de Underperform para Hold. A empresa também aumentou o preço-alvo da empresa farmacêutica para € 46,00, um aumento significativo em relação aos € 28,00 anteriores.
A atualização ocorre após uma reavaliação do produto Nubeqa da Orion, que mostrou desempenho superior recente e recebeu feedback positivo dos médicos.
Os analistas da empresa agora projetam que o pico de vendas da Nubeqa chegará a € 750 milhões, um aumento em relação à estimativa anterior de € 450 milhões. Esse ajuste está alinhado com a orientação da Bayer de atingir o pico de vendas no mercado de mais de € 3 bilhões antes de enfrentar a concorrência genérica da Xtandi em 2028.
Além da previsão de vendas da Nubeqa, a Jefferies levou em consideração a receita potencial de royalties do opevesostat, um tratamento em desenvolvimento com a Merck. Embora os dados da Fase 3 para o opevesostat não sejam esperados até 2026, os royalties previstos podem ajudar a mitigar qualquer declínio nas vendas da Nubeqa.
A avaliação atual da Orion está sendo negociada a aproximadamente 22 vezes o lucro por ação (P/L) projetado para 2024, com uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) esperada de 19% para lucro por ação de 2024 a 2027.
Essa avaliação é amplamente consistente com a média do setor. O preço-alvo revisado de € 46 reflete essas considerações, levando à decisão de atualizar a ação para o status Hold.
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