Na segunda-feira, a Omega Healthcare Investors (NYSE:OHI) recebeu uma classificação elevada da BMO Capital, passando de Market Perform para Outperform, com o preço-alvo mantido em $45,00. A elevação vem acompanhada de uma visão otimista sobre o setor de instalações de enfermagem especializada (SNFs), antecipando um cenário benéfico de oferta e demanda e o potencial para redução das pressões regulatórias após a administração Biden.
A postura positiva da firma é ainda mais respaldada pelas expectativas de aquisições acretivas robustas, projetando estimativas ligeiramente acima do consenso. A BMO Capital aumentou sua suposição para as aquisições da Omega Healthcare em 2025 para $750 milhões, o que é superior às expectativas médias do mercado, indicando um potencial risco de alta.
O analista destacou a forte posição financeira da Omega Healthcare, observando que sua relação dívida líquida/EBITDA está em 4,2x, o que é considerado saudável e favorável ao crescimento futuro dos lucros. Além disso, o custo médio ponderado de capital (WACC) da empresa é robusto, o que deve impulsionar os ganhos.
A base diversificada de inquilinos da Omega Healthcare, com os dez principais inquilinos representando 58% dos aluguéis, é vista como um fator mitigador contra riscos de crédito individuais. A BMO Capital identificou a Omega Healthcare como sua principal escolha no setor de SNF para 2025, após um período de neutralidade em relação à CareTrust REIT após suas atividades pós-Physicians American Corporation.
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