Ação identificada por IA em setembro já sobe +12% no mês e promete mais
Investing.com - A Jefferies reduziu seu preço-alvo para a TransDigm Group (NYSE:TDG) para US$ 1.490,00, de US$ 1.650,00, mantendo a recomendação de Compra para o fabricante de componentes aeroespaciais. O novo alvo ainda representa uma valorização significativa em relação ao preço atual de negociação de US$ 1.281,73, embora a análise do InvestingPro sugira que a ação esteja atualmente sendo negociada acima de seu Valor Justo.
A empresa também removeu a TransDigm de sua lista de Escolhas Franchise, observando que o múltiplo de EBITDA da companhia se comprimiu 4% desde dezembro de 2023, enquanto seu concorrente mais próximo, Heico, expandiu 46% e o S&P 500 cresceu 10%.
A Jefferies atribui parte do desempenho inferior da TransDigm aos menores volumes do mercado de reposição, que diminuíram 3 pontos percentuais em comparação com os concorrentes desde o ano fiscal de 2023, potencialmente relacionados à menor contribuição de fusões e aquisições (3 pontos percentuais versus os históricos 8 pontos percentuais).
A empresa de pesquisa aponta uma correlação de 0,64 entre a atividade de fusões e aquisições e o desempenho do mercado de reposição para a TransDigm, sugerindo que a relação entre esses fatores de negócio é significativa.
Após distribuir dois dividendos especiais, a TransDigm agora tem aproximadamente US$ 6 bilhões de capacidade para aquisições em comparação com os US$ 15 bilhões esperados no final do ano fiscal de 2024, o que a Jefferies calcula que poderia aumentar o lucro por ação em 3% com um múltiplo de transação de 14X.
Em outras notícias recentes, a TransDigm Group reportou seus resultados do terceiro trimestre do ano fiscal de 2025, que ficaram abaixo das expectativas dos analistas. O lucro por ação (LPA) da empresa foi de US$ 9,60, abaixo da previsão de US$ 9,86, enquanto a receita foi de US$ 2,24 bilhões, inferior aos US$ 2,29 bilhões esperados. Além disso, o Conselho de Administração da TransDigm anunciou um dividendo especial em dinheiro de US$ 90,00 por ação, a ser pago em 12 de setembro de 2025. A empresa também garantiu financiamento para um pacote de dívida de US$ 5,0 bilhões, que inclui US$ 500 milhões em Notas Garantidas Seniores e US$ 2,0 bilhões em Notas Subordinadas Seniores, ambas com vencimento em 2034, além de US$ 2,5 bilhões em empréstimos a prazo com vencimento em 2032.
A RBC Capital recentemente rebaixou a TransDigm de Outperform para Setor Perform, citando incertezas em fusões e aquisições, apesar de reconhecer a alta qualidade da empresa no setor aeroespacial e de defesa. Enquanto isso, o UBS elevou seu preço-alvo para a TransDigm para US$ 1.839 de US$ 1.815, mantendo a recomendação de Compra para as ações da empresa. Esses desenvolvimentos destacam as estratégias financeiras em curso e as avaliações de mercado que impactam a TransDigm.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.