O que está por vir para o comércio EUA-Brasil? Especialista responde
Investing.com — Na quarta-feira, o analista do JPMorgan, Adrian Heurta, elevou a classificação das ações da Vulcan Materials Company (NYSE:VMC) de Neutro para Overweight, apesar de reduzir o preço-alvo de $290,00 para $285,00. O ajuste reflete uma previsão aumentada para o EBITDA do ano fiscal de 2025 da empresa, agora estabelecido em $2.477 milhões, marcando um crescimento de 20% ano a ano em relação ao EBITDA atual de $2,05 bilhões. Esta estimativa está alinhada com a própria faixa de orientação da Vulcan Materials de $2,35 a $2,55 bilhões e inclui uma contribuição de $150 milhões de aquisições. De acordo com dados do InvestingPro, a empresa mantém uma pontuação de saúde financeira geral "BOA", sugerindo fundamentos operacionais sólidos.
Heurta também aumentou a estimativa de receita em 7% para um crescimento de 17% ano a ano a partir da base de receita atual de $7,42 bilhões, prevendo uma ligeira melhoria nas margens. A nova estimativa de margem é de 33,9%, um aumento de 0,7 pontos percentuais em relação ao ano anterior e ligeiramente superior às estimativas anteriores. As projeções revisadas levam em consideração volumes estáveis em base comparável, que mostram um aumento de 5% ano a ano, atingindo o limite superior da orientação da empresa. Espera-se que os aumentos de preços sejam de cerca de 6,5% ano a ano, também no limite superior da faixa prevista. Notavelmente, a análise do InvestingPro indica que a ação está atualmente sendo negociada acima do seu Valor Justo, com um índice P/L de 34,34x.
O analista observa que o preço-alvo atualizado, que sugere um potencial de alta de 22%, é baseado em um múltiplo futuro de 15,7 vezes, com a ação atualmente sendo negociada a um múltiplo de 14,8 vezes. Isso representa uma desvalorização maior em comparação com a Martin Marietta Materials (MLM) nos últimos dois meses. O preço-alvo é derivado de uma avaliação que assume um EV/EBITDA futuro de 16,0 vezes, aproximadamente meio desvio padrão acima da média de cinco anos, e um cálculo de fluxo de caixa descontado que inclui um custo médio ponderado de capital de 7,5% e uma taxa de crescimento terminal de 4,2%.
Embora o analista tenha reduzido o preço-alvo de dezembro de 2025 em $5, a elevação para uma classificação Overweight indica uma perspectiva positiva sobre o desempenho das ações da Vulcan Materials. A capacidade da empresa de manter orientações de alto nível sobre volume e aumentos de preços, juntamente com a contribuição esperada de aquisições, parece estar impulsionando a visão otimista do analista sobre o potencial futuro de ganhos da empresa.
Em outras notícias recentes, a Vulcan Materials Company tem sido objeto de múltiplas análises positivas, todas mantendo uma classificação de Compra. O forte desempenho do quarto trimestre da empresa, que superou as expectativas devido a condições climáticas favoráveis, levou a Loop Capital a elevar seu preço-alvo para $325. A Jefferies também aumentou seu preço-alvo para $335, observando a capacidade da Vulcan Materials de aumentar seu EBITDA em 12% apesar de volumes orgânicos estáveis. A DA Davidson reafirmou sua classificação de Compra, citando a disciplina operacional da empresa e fusões e aquisições estratégicas como fatores-chave para o crescimento esperado nos lucros por ação e EBITDA. A Truist Securities manteve a classificação de Compra com um preço-alvo de $315, destacando o preço dos agregados da Vulcan e aquisições recentes que devem impulsionar o EBITDA em 7%. Os analistas da Stifel retomaram a cobertura com uma classificação de Compra e um preço-alvo de $287, enfatizando o foco estratégico da empresa em agregados e potencial para fusões e aquisições. Essas avaliações refletem uma ampla confiança na saúde financeira e trajetória de crescimento da Vulcan Materials, apoiadas por fortes estratégias de preços e aquisições estratégicas.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.