Preço-alvo das ações da O’Reilly elevado para US$ 1.600 pela TD Cowen

Investing.com — Na segunda-feira, o analista da TD Cowen, Max Rakhlenko, aumentou o preço-alvo das ações da O’Reilly Automotive (NASDAQ:ORLY) para US$ 1.600, acima do alvo anterior de US$ 1.500, enquanto reafirmou a recomendação de Compra para as ações da empresa. Atualmente negociada a US$ 1.412, a ação apresentou retornos impressionantes com um ganho de 29,1% no último ano e é negociada com um índice P/L de 34,5x. O novo preço-alvo é baseado em 31,8 vezes a estimativa de lucro por ação (LPA) da empresa para o ano fiscal de 2026, que é de US$ 50,29.

Rakhlenko ajustou a estimativa de LPA do primeiro trimestre da O’Reilly Automotive para US$ 9,75, citando receitas esperadas mais baixas devido a uma combinação de desafios relacionados ao clima e um ambiente de consumo variado. Além disso, o analista reduziu ligeiramente a margem esperada de lucro antes de juros e impostos (EBIT) para 18,7% devido ao aumento das despesas de vendas, gerais e administrativas (SG&A).

Apesar das projeções reduzidas para o primeiro trimestre, as perspectivas para o segundo ao quarto trimestres permanecem inalteradas por enquanto. O analista prevê uma forte tendência positiva, já que a administração deverá implementar aumentos de tarifas. Espera-se que esses ajustes contribuam para maiores vendas comparáveis, mantenham a taxa de margem bruta e melhorem a margem EBIT por meio da alavancagem de SG&A, levando, em última análise, a um aumento no LPA.

A análise de Rakhlenko sugere que a O’Reilly Automotive precisaria alcançar um crescimento de dois dígitos na receita para manter sua taxa de margem bruta, construindo sobre seu crescimento atual de receita de 5,67%. Essa consideração leva em conta o mix de fornecimento da empresa, com 25% vindo da China. Também considera potenciais tarifas, como uma tarifa de 45% sobre o aço chinês e uma tarifa de 145% sobre outros produtos. O analista assume uma combinação de uma tarifa de aço de 25% e uma tarifa recíproca de 10% sobre outras importações, com os fabricantes sendo capazes de absorver 25% do impacto tarifário. Para insights mais profundos sobre a exposição da O’Reilly às tarifas e uma análise financeira abrangente, acesse o detalhado Relatório de Pesquisa Pro disponível no InvestingPro.

Em outras notícias recentes, a O’Reilly Automotive anunciou um desdobramento de ações de 15 para 1, condicionado à aprovação dos acionistas para aumentar o número de ações autorizadas. Essa medida visa tornar a propriedade de ações mais acessível aos funcionários por meio do programa de compra de ações da empresa. Além disso, a O’Reilly Automotive expandiu sua flexibilidade financeira ao aumentar sua linha de crédito para US$ 2,25 bilhões, com um potencial aumento adicional para US$ 3,15 bilhões. Essa expansão inclui um sublimite de US$ 200 milhões para cartas de crédito e um sublimite de US$ 75 milhões para empréstimos de linha de swing.

A Guggenheim reiterou sua classificação de Compra para a O’Reilly Automotive, mantendo um preço-alvo de US$ 1.475. A empresa observou o forte posicionamento da companhia em meio ao aumento dos preços de carros devido às tarifas. Da mesma forma, a BofA Securities manteve sua classificação de Compra com um preço-alvo de US$ 1.500, citando os ganhos de participação de mercado da O’Reilly e o potencial de melhoria da margem bruta. A empresa também viu um sentimento positivo dos investidores após o anúncio de uma tarifa de 25% sobre veículos fabricados no exterior, o que deve aumentar a demanda por peças automotivas.

As iniciativas estratégicas e o desempenho financeiro robusto da O’Reilly Automotive continuam a conquistar a confiança de analistas e investidores. Esses desenvolvimentos refletem os esforços da empresa para melhorar sua posição de mercado e capacidades operacionais.

Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.