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Na terça-feira, os analistas da Stifel aumentaram o preço-alvo das ações da Glaukos Corporation (NYSE:GKOS) para 175$ dos anteriores 153$, mantendo a recomendação de Compra para o título. O ajuste segue-se ao feedback positivo de uma pesquisa com 26 cirurgiões treinados no iDose, que mostrou resultados que atenderam ou superaram as expectativas em todas as áreas-chave.
A confiança da empresa é reforçada pelas fortes expectativas de volume trimestral, levando a uma projeção de que as vendas do iDose no quarto trimestre de 2024 atingirão pelo menos a faixa de dezenas de milhões. Esta previsão sugere um desempenho significativamente superior em comparação com as expectativas atuais do mercado.
Olhando para 2025, os resultados da pesquisa da Stifel indicam previsões de volume robustas, com uma estimativa média de 42 e uma mediana de 30 procedimentos por cirurgião entre aqueles treinados em 2024. Esses números sugerem que a contribuição apenas dos médicos treinados em 2024 poderia superar a estimativa de vendas de 106 milhões de dólares do mercado para o iDose em 2025. Além disso, com uma contribuição moderada dos cirurgiões treinados em 2025, as vendas totais poderiam facilmente ultrapassar os 150 milhões de dólares.
A análise também aponta para uma diminuição do atrito no reembolso que, combinada com a esperada expansão da cobertura comercial, deverá criar um ambiente operacional favorável para o iDose em 2025. Os cirurgiões preveem um impacto significativo da cobertura de seguro mais ampla.
Além disso, o feedback qualitativo sobre o iDose tem sido notavelmente positivo, com um robusto Net Promoter Score (NPS) de 69. Os cirurgiões também preveem um papel importante a longo prazo para o produto no mercado. Este feedback sustenta a perspectiva otimista da Stifel sobre o iDose para os próximos 5 a 10 anos, reforçando a posição positiva da empresa sobre as perspectivas da Glaukos Corporation.
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