TD Cowen mantém preço-alvo de US$ 115 para ações da Boston Scientific

Na quarta-feira, o TD Cowen reafirmou sua classificação de Compra e preço-alvo de US$ 115,00 para as ações da Boston Scientific (NYSE:BSX), que atualmente são negociadas a US$ 104,98, próximo ao seu máximo de 52 semanas de US$ 107,17. De acordo com dados do InvestingPro, a empresa mantém uma pontuação de saúde financeira "EXCELENTE", refletindo sua forte posição no mercado com uma capitalização de mercado de US$ 155,11 bilhões. O analista da firma destacou a decisão da empresa de interromper as vendas globais de seus sistemas TAVR Acurate neo2 e Acurate Prime e de cessar a busca pela aprovação da FDA para esses produtos. A Boston Scientific tomou essa medida estratégica após discussões com reguladores que revelaram a necessidade de requisitos clínicos e outros adicionais para manter e obter aprovações para os sistemas Acurate. A empresa determinou que os recursos e investimentos necessários para atender a esses novos padrões seriam muito onerosos.

O CEO da Boston Scientific, Mike Mahoney, expressou que descontinuar os sistemas de válvula Acurate foi uma decisão "decepcionante", mas "correta". Ele abordou fatores que influenciaram a escolha da empresa, incluindo a impraticabilidade de conduzir extensos registros que colocariam pressão adicional sobre os hospitais. Mahoney enfatizou que a empresa tem numerosas outras oportunidades de investimento além do mercado TAVR que prometem melhores retornos.

O analista observou que a descontinuação dos sistemas Acurate tem um impacto mínimo em seu modelo financeiro. Em 2024, as vendas do Acurate na região EMEA ultrapassaram US$ 200 milhões, mostrando crescimento de dois dígitos. Isso está alinhado com a trajetória de crescimento mais ampla da empresa, já que os dados do InvestingPro mostram um impressionante crescimento de receita de 19,36% nos últimos doze meses, com 21 analistas revisando recentemente suas estimativas de lucros para cima. O modelo não considerou nenhuma receita potencial de TAVR nos EUA devido às perspectivas comerciais incertas no país após os resultados do ensaio IDE. O analista acredita que suas projeções estão alinhadas com o consenso mais amplo do mercado e não espera mudanças significativas nas estimativas de consenso para a Boston Scientific no futuro próximo.

A Boston Scientific confirmou suas orientações para o segundo trimestre e para o ano fiscal de 2025 para vendas reportadas e orgânicas, bem como para o LPA ajustado, apesar da descontinuação do produto. A empresa planeja fornecer detalhes sobre o impacto dessa decisão no LPA GAAP durante sua teleconferência de resultados do segundo trimestre em julho. Com um índice P/L atual de 75,79, investidores que buscam insights mais profundos sobre a avaliação e perspectivas de crescimento da Boston Scientific podem acessar análises abrangentes através dos relatórios de pesquisa detalhados do InvestingPro, que cobrem mais de 1.400 principais ações americanas.

Em outras notícias recentes, a Boston Scientific Corporation anunciou a descontinuação global de seus Sistemas de Válvula Aórtica ACURATE neo2 e ACURATE Prime devido ao aumento das demandas clínicas e regulatórias. Apesar disso, a empresa espera cumprir suas orientações de vendas e lucros para o segundo trimestre e para o ano completo de 2025, embora não tenha reafirmado sua orientação de LPA GAAP. Analistas do Citi mantêm uma classificação de Compra com um preço-alvo de US$ 125, vendo a decisão como estratégica para a gestão de recursos. Enquanto isso, a Needham também reiterou uma classificação de Compra com um preço-alvo de US$ 115, antecipando crescimento de produtos como FARAPULSE e WATCHMAN, com este último potencialmente se beneficiando dos próximos resultados do ensaio CHAMPION em 2026.

A Moody’s Ratings recentemente elevou as classificações da Boston Scientific para A3, refletindo forte desempenho operacional e crescimento de receita, reforçados pela comercialização bem-sucedida de produtos. A empresa, com receitas anuais próximas a US$ 18 bilhões, mantém uma política financeira conservadora com uma meta de alavancagem de 2,25x-2,5x dívida bruta/EBITDA. No entanto, enfrenta riscos de concorrência, desafios regulatórios e um alto apetite por aquisições. A recente saída do mercado de válvulas ACURATE é vista como benéfica para concorrentes como a Edwards Lifesciences, que pode ganhar participação de mercado no setor de válvulas aórticas.

Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.