Na segunda-feira, a UBS iniciou sua cobertura das ações da Standard Aero Inc (NYSE: SARO), atribuindo uma classificação Neutra e estabelecendo um preço-alvo de 34,00 USD. A firma reconheceu vários atributos positivos da empresa aeroespacial, particularmente seu foco singular no setor de pós-venda de motores e o potencial de crescimento baseado no envelhecimento das frotas de aeronaves e na atual queda nas entregas de novas aeronaves.
A Standard Aero, conhecida por sua manutenção e serviços de motores para a indústria aeroespacial, está posicionada para se beneficiar de plataformas de motores-chave como LEAP e CFM56. De acordo com a UBS, apenas essas plataformas poderiam impulsionar um aumento de receita de 15% até o ano de 2028.
Apesar do potencial de crescimento e das condições favoráveis do mercado, a UBS adotou uma postura cautelosa devido à avaliação da empresa. Com as ações da Standard Aero sendo negociadas a 16,5 vezes o EBITDA (lucros antes de juros, impostos, depreciação e amortização) estimado pela firma para 2025, acredita-se que o preço atual das ações já leve em conta a expansão prevista para vários anos.
O preço-alvo de 34,00 USD reflete a avaliação da UBS sobre as perspectivas da empresa para os próximos 12 meses, equilibrando as oportunidades de crescimento com as preocupações de avaliação. A classificação Neutra indica que a UBS não vê movimento significativo no preço das ações da Standard Aero no curto prazo, em relação ao mercado ou seus pares do setor.
Em outras notícias recentes, a Standard Aero tem feito avanços significativos no mercado de pós-venda de motores aeroespaciais. A empresa concluiu com sucesso sua oferta pública inicial (IPO), vendendo um total de 69 milhões de ações a 24,00 USD por ação. Os recursos, aproximadamente 1,201 bilhão USD, foram usados para resgatar todas as notas seniores não garantidas PIK toggle com vencimento em 2027 e para pagar parcialmente a Facilidade de Empréstimo a Prazo B-1 de 2024 e a Facilidade de Empréstimo a Prazo B-2 de 2024.
A RBC Capital Markets e o JPMorgan iniciaram a cobertura da Standard Aero com perspectivas positivas. A RBC Capital deu às ações uma classificação de Desempenho Superior com um preço-alvo de 37,00 USD, citando a forte presença da Standard Aero no setor de manutenção, reparo e revisão (MRO) de motores. O JPMorgan também deu uma classificação de Sobrepeso e estabeleceu um preço-alvo de 36,00 USD, destacando os esforços da empresa para expandir capacidade e serviços.
Ambas as firmas projetam um crescimento significativo nas vendas e margens da empresa nos próximos anos. A RBC Capital Markets prevê que a empresa estará na vanguarda do mercado de MRO de motores mais substancial, enquanto o JPMorgan prevê uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) de dois dígitos nas vendas de 2024 a 2027. Esses desenvolvimentos recentes sublinham a trajetória de crescimento da Standard Aero e o compromisso com seus objetivos estratégicos.
Insights do InvestingPro
Dados recentes do InvestingPro adicionam profundidade à análise da UBS sobre a Standard Aero Inc (NYSE: SARO). A receita da empresa nos últimos doze meses até o segundo trimestre de 2024 foi de 4,84 bilhões USD, com um crescimento trimestral de receita de 16,41% no segundo trimestre de 2024. Isso está alinhado com a projeção da UBS de potencial crescimento impulsionado por plataformas de motores-chave.
No entanto, as Dicas do InvestingPro destacam alguns desafios financeiros. A Standard Aero não é lucrativa nos últimos doze meses, com um lucro por ação (LPA) básico de -0,05 USD. A empresa também sofre com margens de lucro bruto fracas, que ficaram em 13,96% nos últimos doze meses até o segundo trimestre de 2024. Esses fatores podem contribuir para a postura cautelosa da UBS em relação à avaliação.
As Dicas do InvestingPro também indicam que a Standard Aero está sendo negociada com múltiplos de avaliação EBIT e EBITDA elevados, corroborando a observação da UBS sobre o preço atual das ações. Para investidores que buscam uma análise mais abrangente, o InvestingPro oferece 5 dicas adicionais que podem fornecer mais insights sobre a saúde financeira e a posição de mercado da Standard Aero.
Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.