A gigante petrolífera estatal saudita Aramco (TADAWUL:2222), listada como TADAWUL:2222, voltou ao mercado de dívida hoje com uma oferta de títulos em dólar, marcando seu primeiro movimento desse tipo desde 2021. A empresa está em processo de contratação de bancos para orquestrar a venda de títulos com vencimentos de 10, 30 e 40 anos. Uma fonte familiarizada com o processo indicou que a Aramco deve gerar um mínimo de US$ 3 bilhões com as parcelas combinadas.
A emissão de títulos chega como parte de uma tendência mais ampla entre as corporações e governos do Golfo que aproveitam as condições favoráveis nos mercados de dívida este ano para financiar investimentos. Por exemplo, a Arábia Saudita emitiu US$ 12 bilhões em títulos em dólares em janeiro e seguiu com US$ 5 bilhões em títulos islâmicos, ou sukuk, em maio.
Em fevereiro, a Aramco havia sugerido uma potencial emissão de títulos para o ano. O gigante do petróleo, um contribuinte significativo para a economia saudita, planeja anunciar dividendos totalizando US$ 124,3 bilhões para 2024, com a maior parte destinada ao governo saudita.
No mês passado, a Aramco fez avanços notáveis, concedendo contratos no valor de US $ 25 bilhões para expansão de gás, adquirindo uma participação de 10% na joint venture Renault e Geely Horse Powertrain e entrando em um acordo preliminar com a empresa norte-americana Sempra para gás natural liquefeito. Analistas sugerem que esses movimentos indicam a postura agressiva da Aramco em relação às aquisições.
O Fundo de Investimento Público (PIF), que detém 16% da Aramco, também se beneficia dos dividendos. O governo saudita, que detém aproximadamente 81,5% da Aramco, recentemente levantou US$ 11,2 bilhões com a venda de algumas de suas ações. Espera-se que esses fundos apoiem a iniciativa "Visão 2030" do país, que visa diversificar a economia para além do petróleo.
O PIF tem atuado em vários investimentos, de veículos elétricos a esportes e projetos ambiciosos da cidade, e arrecadou cerca de US$ 8 bilhões em três emissões de dívida. Monica Malik, economista-chefe do Abu Dhabi Commercial Bank, observou que o acesso aos mercados de dívida ajuda a mitigar as pressões de financiamento doméstico à medida que o país busca programas de investimento substanciais.
Para a atual venda de títulos da Aramco, Citi, Goldman Sachs International, HSBC, NYSE:JPM, Morgan Stanley e SNB Capital estão atuando como bookrunners ativos conjuntos. As ligações dos investidores estão programadas para hoje para discutir a potencial venda das notas, embora o tamanho da emissão permaneça não divulgado.
Bancos adicionais, incluindo Abu Dhabi Commercial Bank, BofA Securities, Bank of China, Emirates NBD, First Abu Dhabi Bank, GIB Capital e Mizuho, estão atuando como bookrunners passivos conjuntos.
A parcela de títulos de 40 anos desta venda seria a segunda mais longa da Aramco depois de suas notas de US$ 2,25 bilhões com vencimento em novembro de 2070.
A Reuters contribuiu para este artigo.Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.