O iene japonês atingiu uma alta de sete meses em relação ao dólar americano hoje, já que as preocupações com uma possível desaceleração econômica dos EUA continuaram a influenciar o comportamento do mercado. Esse aumento no valor do iene segue os fracos dados trabalhistas dos EUA da semana passada, que aumentaram a especulação sobre possíveis cortes nas taxas pelo Federal Reserve.
Na sexta-feira, o relatório de empregos dos EUA, combinado com lucros decepcionantes de grandes empresas de tecnologia e preocupações com a saúde econômica da China, provocou uma liquidação global de ações, petróleo e moedas de alto rendimento. Os investidores se voltaram para o dinheiro como um porto seguro. Como resultado, o iene, frequentemente procurado em tempos de incerteza do mercado, valorizou-se 0,8% em relação ao dólar, atingindo um pico de 145,28 ienes, o maior desde meados de janeiro.
O euro permaneceu estável em US$ 1,091, enquanto o índice do dólar permaneceu quase inalterado em 103,17. O dólar australiano caiu 0,25%, sendo negociado a US$ 0,6495.
Masafumi Yamamoto, estrategista-chefe de câmbio da Mizuho Securities, em Tóquio, expressou ceticismo sobre a antecipação do mercado de um corte significativo na taxa pelo Fed em sua reunião de setembro. Ele afirmou: "A precificação de mercado tem um corte de 50 pontos-base na taxa pelo Fed em sua reunião de setembro, o que eu acho que será demais. A economia dos EUA está mostrando sinais de desaceleração, mas não é tão ruim quanto o mercado está precificando."
Apesar disso, o ímpeto do mercado e os níveis técnicos sugerem que o iene pode continuar a subir. Os rendimentos do Tesouro dos EUA vêm caindo acentuadamente desde a semana passada, quando o Federal Reserve manteve sua taxa de juros entre 5,25% e 5,50%. O presidente do Fed, Jerome Powell, também sugeriu a possibilidade de um corte na taxa em setembro. Após a divulgação dos dados de emprego, que mostraram um aumento na taxa de desemprego, as expectativas do mercado para cortes de taxas se intensificaram. Os rendimentos dos títulos do Tesouro dos EUA de 10 anos caíram quase 40 pontos-base na semana passada, a queda semanal mais significativa desde março de 2020, e foram registrados pela última vez em 3,79%.
O mercado futuro de fundos do Fed agora está precificando mais de 70% de chance de um corte de 50 pontos-base na reunião de setembro do banco central, com expectativas de 155 pontos-base de cortes este ano e um valor semelhante em 2025.
O iene se valorizou 10% em relação ao dólar em pouco mais de três semanas, em parte devido à recente decisão do Banco do Japão de aumentar as taxas em 15 pontos-base, para 0,25%. O Banco também anunciou um plano para reduzir suas compras mensais de títulos nos próximos dois anos.
Analistas do Barclays observaram que a moeda japonesa é atualmente a mais sobrecomprada entre as principais empresas do G10, sugerindo que novos ganhos de curto prazo podem ser difíceis de alcançar.
A liquidação do mercado de ações da semana passada registrou perdas significativas, com o Nasdaq Composite experimentando uma correção de 10% em relação à alta do início de 2022. O índice Nikkei no Japão também caiu quase 5% na semana.
A curva de rendimentos de dois a 10 anos dos EUA tornou-se menos invertida, agora em menos 5,7 pontos-base, a menor desde julho de 2022, refletindo preocupações com a recessão e a expectativa de redução dos rendimentos de curto prazo.
Além dos indicadores econômicos, as tensões geopolíticas estão afetando os mercados. O Oriente Médio enfrenta um risco crescente de escalada militar após os recentes eventos no conflito entre Israel e o Hamas em Gaza, que elevaram os preços do petróleo para as mínimas de janeiro. Os militares dos EUA estão implantando forças adicionais no Oriente Médio e na Europa em resposta às ameaças do Irã e de seus aliados Hamas e Hezbollah após o assassinato do líder do Hamas, Ismail Haniyeh, em Teerã.
A Reuters contribuiu para este artigo.Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.