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Investing.com -- As ações da Talen Energy Corporation (NASDAQ:TLN) dispararam 10% nas negociações após o fechamento do mercado na quinta-feira, seguindo o anúncio de acordos para adquirir duas usinas de energia de ciclo combinado a gás por um preço líquido de US$ 3,5 bilhões.
A produtora independente de energia comprará o Centro de Energia Moxie Freedom da Caithness Energy na Pensilvânia e a Usina de Energia Guernsey em Ohio, que é propriedade conjunta da Caithness Energy e da BlackRock (NYSE:BLK). A aquisição representa um múltiplo de 6,7x EV/EBITDA para 2026 do que a Talen descreve como "duas das usinas de gás natural mais eficientes no PJM".
A Talen espera que a transação seja imediatamente acresciva ao fluxo de caixa livre por ação em mais de 40% em 2026 e mais de 50% até 2029. A empresa planeja emitir aproximadamente US$ 3,8 bilhões em novas dívidas para financiar as aquisições e refinanciar a dívida-alvo.
"Esta aquisição aprimora a frota da Talen ao adicionar seletivamente CCGTs modernos e altamente eficientes de classe H nos principais mercados da Talen, onde somos inovadores em contratos de data center", disse Mac McFarland, Presidente e Diretor Executivo da Talen.
A adição dessas instalações aumentará a geração anual de energia da Talen em 50%, de aproximadamente 40 TWh para 60 TWh. Ambas as usinas apresentam uma taxa média de calor de 6.550 Btu/kWh e se beneficiam de localizações vantajosas com acesso confiável à infraestrutura de gasodutos.
A Talen espera manter a solidez de seu balanço com uma meta de alavancagem de 3,5x ou menor até o final de 2026. A empresa também pretende continuar seu programa de recompra de ações de aproximadamente US$ 500 milhões anualmente durante o período de desalavancagem até 2026.
Espera-se que ambas as transações sejam concluídas no quarto trimestre de 2025, sujeitas a aprovações regulatórias e condições habituais de fechamento.
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