Transcrição da teleconferência de resultados da Synchrony Financial do quarto trimestre de 2024:

Operador da Conferência: Bom dia e bem-vindos à teleconferência de resultados do quarto trimestre e ano completo de 2024 da Synchrony Financial. Por favor, consulte o site de Relações com Investidores da empresa para acessar os materiais de resultados. Informamos que a teleconferência de hoje está sendo gravada. Haverá perguntas após a conclusão dos comentários preparados pela administração. Passo agora a palavra para Catherine Miller, Vice-Presidente Sênior de Relações com Investidores.

Obrigado. Pode começar.

Catherine Miller, Vice-Presidente Sênior de Relações com Investidores, Synchrony Financial: Obrigada e bom dia a todos. Bem-vindos à nossa teleconferência trimestral de resultados. Além do comunicado à imprensa de hoje, fornecemos uma apresentação que cobre os tópicos que planejamos abordar durante nossa chamada. O comunicado à imprensa, demonstrações financeiras detalhadas e apresentação estão disponíveis em nosso site, synchronyfinancial.com. Essas informações podem ser acessadas indo para a seção de Relações com Investidores do site.

Antes de começarmos, gostaria de lembrá-los que nossos comentários hoje incluirão declarações prospectivas. Essas declarações estão sujeitas a riscos e incertezas, e os resultados reais podem diferir materialmente. Listamos os fatores que podem fazer com que os resultados reais difiram materialmente em nossos arquivos na SEC, que estão disponíveis em nosso site. Durante a chamada, nos referiremos a medidas financeiras não-GAAP ao discutir o desempenho da empresa. Você pode encontrar uma reconciliação dessas medidas com as medidas financeiras GAAP em nossos materiais para a chamada de hoje.

Por fim, a Synchrony Financial não é responsável e não edita ou garante a precisão das transcrições da teleconferência de resultados fornecidas por terceiros. As únicas webcasts autorizadas estão localizadas em nosso site. Na chamada desta manhã estão Brian Doubles, Presidente e Diretor Executivo da Synchrony, e Brian Wenzel, Vice-Presidente Executivo e Diretor Financeiro. Passo agora a palavra para Brian Doubles.

Brian Doubles, Presidente e Diretor Executivo, Synchrony Financial: Obrigado, Catherine, e bom dia a todos. Gostaria primeiro de dedicar um momento para reconhecer todos aqueles que foram afetados pela devastação dos incêndios florestais na Califórnia. A Synchrony tem colegas, clientes, parceiros e fornecedores que foram impactados. E embora não esperemos um impacto financeiro significativo em nossos negócios, estamos monitorando a situação de perto e oferecendo suporte de várias maneiras a todos os afetados. Passando para o desempenho do quarto trimestre da Synchrony.

Adicionamos 5 milhões de novas contas, geramos 48 bilhões de dólares em volume de compras e aumentamos os recebíveis de empréstimos em 2%. Além disso, continuamos a ver melhora nas tendências de inadimplência ano a ano de nossa carteira. Nossa RSA continuou a alinhar os interesses da Synchrony e de nossos parceiros, e mantivemos nossa disciplina de custos para entregar lucro líquido de 774 milhões de dólares ou 1,91 dólares por ação diluída, um retorno sobre ativos médios de 2,6% e um retorno sobre o patrimônio líquido tangível de 23%. Esses resultados permitiram um forte encerramento de 2024, durante o qual a Synchrony adquiriu quase 20 milhões de novas contas e financiou mais de 182 bilhões de dólares em volume de compras. Este ano marcou nosso segundo maior nível de volume de compras e serve como um importante testemunho do apelo duradouro de nossas diversas e flexíveis soluções de financiamento e propostas de valor convincentes que oferecemos.

A Synchrony entende profundamente as necessidades de nossas muitas partes interessadas. E assim, mesmo quando os clientes se tornaram mais criteriosos em suas escolhas de gastos e os impactos da inflação persistente em nossas ações de crédito se fizeram sentir à medida que o ano avançava, a Synchrony alavancou nossa escala, nossa análise de dados e profunda experiência em empréstimos e nossas avançadas capacidades digitais para permanecer ágil e responsiva em um ambiente em rápida mudança. Como resultado, a Synchrony gerou lucro líquido de 3,5 bilhões de dólares ou 8,55 dólares por ação diluída no ano completo de 2024, um retorno sobre ativos médios de 2,9% e um retorno sobre o patrimônio líquido tangível de 27,5%. O desempenho financeiro incluiu tanto os impactos positivos quanto adversos de vários eventos não recorrentes em nossos negócios, variando desde a venda de um negócio e a aquisição de outro até a realização de um plano sem precedentes de múltiplas fases para se preparar para uma potencial mudança regulatória com implicações de longo alcance para a indústria de empréstimos ao consumidor. E ainda assim, através de todas as complexidades dessas oportunidades e em meio a um cenário em constante evolução, a Synchrony executou em alto nível todas as nossas principais prioridades estratégicas para otimizar nossos negócios e nos posicionar para um crescimento sustentável com fortes retornos ajustados ao risco no longo prazo.

Durante 2024, adicionamos mais de 45 novos parceiros, incluindo marcas icônicas como Virgin, Gibson e VRP, bem como relacionamentos orientados à tecnologia como o software de gestão de práticas Addit e ServiceTitan. Cada uma dessas adições diversificou ainda mais os produtos e serviços da indústria para os quais a Synchrony pode fornecer soluções de financiamento flexíveis, ao mesmo tempo em que ampliou nosso alcance de clientes. A Synchrony também cresceu e expandiu parcerias existentes durante o ano com a renovação de mais de 45 programas, incluindo Verizon e Generac, e mais recentemente, 2 de nossos 5 principais parceiros, Sam's Club e J.C. Penney.

Estamos empolgados em anunciar que em janeiro renovamos e estendemos nosso relacionamento de mais de 30 anos com o Sam's Club, que se baseia em nosso forte foco em oferecer experiências digitais centradas no membro e valor. A parceria da Synchrony com a J.C. Penney também evoluiu ao longo de quase 25 anos por meio de colaboração e inovação à medida que as necessidades de nossos clientes mudaram.

Nossa extensão e expansão de programa de longo prazo agora incluirá a introdução do Synchrony Pay Later, nossa solução de financiamento compre agora pague depois com parcelas de seis, doze ou vinte e quatro meses. Os clientes podem escanear um código QR na loja para preencher uma solicitação em seu próprio dispositivo e, se aprovados, selecionar sua opção de financiamento preferida e fazer sua compra imediatamente. E assim como a Synchrony está evoluindo e expandindo as formas pelas quais entregamos valor através dos programas de parceiros que oferecemos, também estamos focados em diversificar os programas e mercados que atendemos e a amplitude e utilidade dos produtos que oferecemos. Em 2024, concluímos a aquisição do negócio Ally Lending e estamos no processo de transição de comerciantes para o Synchrony Pay Later. Estamos empolgados em continuar desenvolvendo ainda mais nossas capacidades de múltiplos produtos e continuar a expansão da integração deste vertical em 2025.

Também finalizamos a venda da Pets Best para a Independence Pet Holdings. E além de um ganho financeiro significativo, estendemos nosso alcance na indústria de animais de estimação em rápido crescimento através de uma participação acionária na IPH. Estamos empolgados com o recente lançamento do Better Together com CareCredit e Pets Best, uma inovação simples e contínua com patente pendente que conecta as 2 soluções reembolsando diretamente as reivindicações de seguro para o cartão de saúde e bem-estar CareCredit. Acreditamos que esse processo de pagamento simplificado proporcionará uma experiência unificada para os pais de animais de estimação e apoiará nosso crescimento na indústria de financiamento de cuidados com animais de estimação. E lançamos o CareCredit em mercados de bem-estar para financiar produtos e serviços de fertilidade, nutrição e dietética, o que apoiou um crescimento de quase 15% no volume de compras relacionadas ao bem-estar durante 2024.

Além disso, a Synchrony aprimorou a utilidade de vários de nossos cartões de crédito private label ampliando sua aceitação e expandindo seus canais de distribuição, uma evolução possibilitada pela entrega de nosso ecossistema financeiro através de mais de nossos parceiros adquirentes de comerciantes. Por exemplo, o cartão da loja Amazon agora pode ser usado em todas as localizações do Whole Foods via código QR móvel e para assinaturas do One Medical. Os resultados superaram as expectativas e se baseiam em nossa forte base de aceitação, incluindo Amazon.com, Amazon Pay e Audible. Além disso, o CareCredit agora pode ser usado para pagar produtos e serviços selecionados de saúde e bem-estar em uma lista crescente de aproximadamente 18.000 locais de aceitação no varejo, incluindo Albertsons Companies, Sam's Club, Walgreens e Walmart. E de acordo com nossa estratégia de ampliar a utilidade do produto, continuamos a lançar nosso cartão duplo CareCredit ao longo do ano passado, que aumentou as contas abertas em 16%.

Graças à sua forte proposta de valor e utilidade, cerca de 60% dos gastos fora do parceiro deste produto em 2024 foram fora das categorias tradicionais de saúde e bem-estar. Hoje, a Synchrony oferece uma ampla variedade de produtos e serviços de financiamento inovadores que são projetados para atender responsavelmente às necessidades de cada cliente sempre que e como eles estão procurando fazer uma compra, uma oportunidade que está ocorrendo cada vez mais digitalmente, seja em um dispositivo móvel ou no ponto de venda físico através de aplicativos de carteira e pagamentos digitais. Assim, ao longo do ano passado, a Synchrony tem estado em uma jornada para dar vida à nossa experiência do cliente através de conteúdo mais envolvente e coeso em toda a nossa presença digital. De nossos aplicativos nativos ao nosso marketplace e site, estamos expandindo e aprofundando o papel que a Synchrony desempenha com nossos clientes e relacionamentos com parceiros. De fato, através de nossos esforços para expandir a presença digital da Synchrony, aprimoramos nossas capacidades de marketing cruzado e fortalecemos a conscientização de parceiros e produtos para nossos clientes.

Também estamos vendo os clientes se engajarem mais extensivamente com a Synchrony, visitando nossos sites com mais frequência. E enquanto eles estão se envolvendo por mais tempo em nossas propriedades, esse engajamento contribuiu para novas contas e vendas incrementais, bem como custos de aquisição mais baixos. No caso do Synchrony Bank, mais que dobramos o número de novas contas do Synchrony Bank adquiridas através de nosso site synchrony.com com custos de aquisição quase nulos. E graças à combinação de nossa plataforma de tecnologia dinâmica, nossa análise avançada e nossa escala com mais de 140 milhões de linhas de crédito reportadas e trilhões de pontos de dados de clientes e gastos, podemos aproveitar insights proprietários em todo o nosso ecossistema financeiro digital e ao longo da jornada do cliente para oferecer experiências altamente personalizadas e envolventes. O marketplace da Synchrony é uma parte crescente desse ecossistema financeiro e impulsiona uma maior conectividade entre nossos clientes e parceiros.

No último ano, lançamos campanhas curadas e ofertas diferenciadas em nosso marketplace que contribuíram para mais de 600 milhões de impressões e 1 milhão de indicações entre os parceiros participantes. Além disso, o marketplace recebeu quase 28 milhões de visitas de clientes e impulsionou um crescimento de mais de 17% em novas solicitações enviadas dentro do marketplace. A estratégia de carteira digital da Synchrony também fez grandes avanços em 2024, impulsionando um engajamento mais forte, utilidade e poder de compra para nossos clientes. De fato, os usuários ativos únicos de carteira digital da Synchrony cresceram 85% em comparação com 2023 e contribuíram para mais que dobrar as vendas de carteira digital em 2024. Esse crescimento também apoiou uma melhoria de mais de 200 pontos base em nossa taxa de penetração de carteira de cartões duplos e co-branded, o que deve aumentar a aderência desses produtos e fornecer ventos favoráveis naturais para a participação de carteira móvel da Synchrony à medida que continuamos a investir nessa estratégia.

Também estamos empolgados com as oportunidades que vemos para impulsionar ainda mais nossa penetração digital em 2025. Isso inclui nosso anúncio recente de que os titulares de cartão Mastercard elegíveis da Synchrony agora podem escolher pagar com os termos padrão de seu cartão de crédito ou usar uma oferta promocional que inclui pagamentos mensais fixos ao fazer o checkout com Apple Pay online e no aplicativo em um iPhone ou iPad. Isso aprimora a forma como os usuários pagam e fornece a eles mais escolha e flexibilidade. E planejamos expandir ainda mais essa integração com o Apple Pay ainda este ano, trazendo aos usuários a capacidade de visualizar e resgatar recompensas de cartões Synchrony elegíveis. A Synchrony também planeja trabalhar com nossos parceiros habilitados para Apple Pay para expandir esse recurso em todo o nosso portfólio. E à medida que a Synchrony continua a inovar e impulsionar uma experiência de financiamento ainda maior e valor para todos aqueles que atendemos, estamos mantendo nossa disciplina e aproveitando nossos pontos fortes principais para crescer de forma sustentável e aprofundar nossa posição de liderança.

Nossa abordagem sofisticada para o valor do ciclo de vida do cliente está impulsionando conexões incrementais e mais profundas entre aproximadamente 70 milhões de clientes e centenas de milhares de parceiros, provedores e pequenas e médias empresas que atendemos. Nosso portfólio diversificado de produtos, programas e categorias de gastos está capacitando nossos clientes com flexibilidade de financiamento em qualquer momento da vida em que estejam. Nossos amplos canais de distribuição e capacidades omnichannel estão cada vez mais entregando nosso ec

Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.