Thoma Bravo estaria em negociações com a Verint Systems, Evercore mantém classificação

A Verint Systems (NASDAQ:VRNT) subiu aproximadamente 10% na quarta-feira após um relatório da Bloomberg indicar que a empresa está em discussões com a firma de private equity Thoma Bravo. O aumento ocorre enquanto dados do InvestingPro mostram que as ações estão sendo negociadas abaixo do seu Valor Justo, apesar de um período desafiador de seis meses que viu as ações caírem mais de 30%.

A Evercore ISI manteve sua classificação "In Line" para a Verint com um preço-alvo de US$ 23,00, de acordo com notas de analistas divulgadas na quarta-feira. A firma indicou que a Verint se recusou a comentar sobre as supostas negociações, tornando qualquer discussão atual "puramente especulativa". Dados do InvestingPro revelam que os alvos dos analistas variam de US$ 23 a US$ 33, com vários analistas recentemente revisando suas expectativas de lucros para baixo.

A estrutura de capital da Verint inclui aproximadamente US$ 413 milhões em dívidas até abril, consistindo principalmente de US$ 315 milhões em notas seniores conversíveis com vencimento em abril de 2026 e cerca de US$ 100 milhões sacados de uma linha de crédito rotativo de US$ 500 milhões. A administração já havia declarado intenções de quitar as notas conversíveis usando recursos da linha de crédito rotativo. De acordo com o InvestingPro, a empresa mantém uma pontuação de saúde financeira FAIR de 2,29, embora as obrigações de curto prazo atualmente excedam os ativos líquidos. Obtenha acesso a mais 8 ProTips exclusivos e análise abrangente no Relatório de Pesquisa Pro.

A empresa também possui US$ 400 milhões em ações preferenciais conversíveis detidas por um único investidor, divididas em duas parcelas iguais: Série A com um preço de conversão de US$ 36,38 e Série B a US$ 50,35. Com o preço atual das ações da Verint abaixo desses limites de conversão, a Evercore observa que as ações preferenciais efetivamente funcionam como obrigações semelhantes a dívidas, seniores ao patrimônio.

Se hipoteticamente convertidas a preços acima de ambos os limites de conversão, as ações preferenciais resultariam em aproximadamente 9,5 milhões de ações adicionais, elevando o número total de ações diluídas da Verint para aproximadamente 72 milhões.

Em outras notícias recentes, a Verint Systems Inc. divulgou seus resultados do 1º tri de 2025, revelando uma receita de US$ 208 milhões, que superou as expectativas dos analistas de US$ 195,03 milhões. No entanto, o lucro por ação (LPA) da empresa ficou abaixo do esperado em US$ 0,29 comparado aos US$ 0,34 antecipados. Enquanto isso, a Verint estaria em negociações avançadas de aquisição com a Thoma Bravo, uma firma de private equity, considerando uma oferta de aproximadamente US$ 26 por ação. Esta potencial aquisição ainda está sob análise, sem certeza de finalização. Além disso, a Verint tem explorado uma possível venda em meio aos desafios impostos pelas disrupções de IA no setor de atendimento ao cliente. Apesar desses desafios, a Receita Recorrente Anual (ARR) de IA da Verint mostrou um crescimento de 24% ano a ano, indicando forte crescimento impulsionado pela IA. Firmas de análise como Needham e Evercore têm demonstrado interesse na direção estratégica da Verint e na adoção de IA, refletindo otimismo cauteloso sobre o desempenho futuro da empresa.

Essa notícia foi traduzida com a ajuda de inteligência artificial. Para mais informação, veja nossos Termos de Uso.