MDNE3: Moura Dubeux bate consenso de receita e lucro no 2T25; rali continua?
Investing.com - O UBS rebaixou a Mineral Resources Limited (ASX:MIN) de Neutro para Venda na terça-feira, enquanto simultaneamente elevou seu preço-alvo para AUD37,40 de AUD26,00.
A produtora de serviços de mineração e lítio viu o preço de suas ações subir aproximadamente 40% no último mês, levando o UBS a emitir o rebaixamento devido a preocupações com a valorização, apesar de reconhecer melhorias operacionais.
O UBS observou que a Mineral Resources está "entregando resultados" com seu projeto Onslow em fase de ampliação, implementando reduções de custos em suas operações de lítio e mantendo forte desempenho em serviços de mineração. A empresa também está fazendo "progressos necessários e significativos" na reformulação de sua governança.
A firma destacou que a Mineral Resources agora negocia a aproximadamente 16 vezes o valor da empresa em relação ao EBITDA, com base nas estimativas de consenso do EBITDA para o ano fiscal de 2025, em comparação com sua média dos últimos cinco anos de cerca de 8 vezes, tornando as ações aparentemente caras nos níveis atuais.
O UBS elevou sua previsão de lucro por ação em 36% para o ano fiscal de 2026 e reduziu seu custo médio ponderado de capital para 9,3% de 10,3%, citando o melhor desempenho operacional observado no trimestre de junho e uma perspectiva atualizada para o preço do lítio.
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