Na segunda-feira, a Dollar General Corporation (NYSE:DG) viu seu preço-alvo ajustado por um analista de mercado da Argus, que citou um cenário operacional mais desafiador do que o esperado anteriormente. O novo preço-alvo agora está fixado em US$ 170,00, abaixo dos antigos US$ 175,00, enquanto a empresa mantém sua classificação de compra.
A rede de varejo está navegando por um ambiente operacional mais difícil, levando o analista a revisar as estimativas. Apesar desses ventos contrários, há uma perspectiva positiva para a Dollar General com o CEO Todd Vasos no comando da liderança. O analista ajustou a estimativa de lucro por ação (EPS) do segundo trimestre para US$ 1,74, ante US$ 1,94 anterior, atribuindo isso a uma previsão de margem operacional reduzida.
Para todo o ano de 2026, a previsão de ganhos foi revisada para $8,30 por ação, de $8,50. Esse ajuste ainda reflete um crescimento antecipado das vendas de cerca de 5,5% e uma ligeira melhora na margem operacional. O lucro estimado antes de juros e impostos (EBIT) foi reduzido para US$ 2,65 bilhões, de US$ 2,7 bilhões, com o lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (EBITDA) previsto agora em US$ 3,625 bilhões, abaixo dos US$ 3,68 bilhões. Esses números se comparam a uma estimativa consensual de aproximadamente US$ 3,6 bilhões.
A avaliação revisada é baseada em uma análise que incorpora as novas estimativas de ganhos para os anos fiscais de 2025 e 2026, uma estimativa preliminar de EPS de US$ 9,50 para o ano fiscal de 2027 e uma suposição de crescimento contínuo a uma taxa de longo prazo de 10% por mais dois anos. Consequentemente, as ações da Dollar General estão projetadas para serem avaliadas no preço-alvo recém-definido de US$ 170,00.
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