Na segunda-feira, a Piper Sandler ajustou sua perspectiva para a BioCryst Pharma (NASDAQ:BCRX), aumentando o preço-alvo para 21$ em comparação aos 20$ anteriores, mantendo a classificação Overweight para as ações da empresa. O ajuste segue os resultados do terceiro trimestre da BioCryst Pharma, nos quais o Orladeyo, seu tratamento para angioedema hereditário (AEH), superou as expectativas, levando a empresa a ajustar sua previsão de receita para o ano fiscal de 2024 para o medicamento.
A previsão de receita atualizada agora está entre 430 milhões e 435 milhões de dólares, um leve aumento em relação à faixa anterior de 420 milhões a 435 milhões de dólares. Esta revisão ocorre após o anúncio da empresa mais cedo hoje, que destacou o sucesso do Orladeyo no mercado. O desempenho do medicamento é visto como um fator-chave para o sucesso contínuo da BioCryst Pharma e espera-se que continue desempenhando um papel central no crescimento da empresa.
A Piper Sandler expressou confiança na posição do Orladeyo no espaço do AEH, apesar do potencial surgimento de novos concorrentes. A firma acredita que o medicamento manterá sua viabilidade comercial, apoiado por um estudo observacional de Fase 4 em andamento e um programa pediátrico destinado a expandir a indicação do medicamento.
A firma também elogiou a execução clínica da BioCryst Pharma, observando vários ativos em desenvolvimento que devem ganhar mais atenção no futuro. A expectativa é que esses desenvolvimentos fortaleçam ainda mais a posição de mercado da empresa. Além disso, a firma destacou que a BioCryst Pharma está no caminho certo para alcançar lucro por ação trimestral positivo no segundo semestre de 2025.
A atual avaliação de mercado da BioCryst Pharma, que está sendo negociada a aproximadamente quatro vezes sua previsão de receita para 2024, é percebida pela Piper Sandler como não refletindo totalmente um prêmio de aquisição, sugerindo espaço adicional para valorização das ações. Com base nesses fatores, a Piper Sandler continua recomendando investimento nas ações da BioCryst Pharma.
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