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A Titan Environmental Solutions Inc. (OTC:TITN), uma fornecedora de serviços de programação de computadores, assinou uma carta de intenções vinculativa (LOI) com a Windtree Therapeutics Inc. (NASDAQ:WINT) referente a uma potencial aquisição da Titan pela Windtree. O anúncio, feito hoje, detalha uma transação que envolveria a Windtree adquirindo todos os títulos emitidos e em circulação da Titan.
Os termos da LOI, assinada no domingo, estabelecem uma contrapartida de US$ 35 milhões em ações preferenciais da Windtree, referidas como Ações de Aquisição. Adicionalmente, a Windtree comprará três notas promissórias da Titan totalizando US$ 1,75 milhão. A primeira nota de US$ 750.000 será emitida imediatamente após a LOI, com as duas notas subsequentes de US$ 500.000 cada a serem emitidas no 30º e 60º dias posteriores.
O acordo concede à Titan um período de exclusividade de 60 dias, durante o qual não poderá buscar transações alternativas. Se a aquisição não se concretizar, a Titan é obrigada a pagar à Windtree uma taxa de rescisão de US$ 8 milhões, conforme acordo em carta complementar.
Em um desenvolvimento financeiro relacionado, a subsidiária da Titan, Standard Waste Services LLC, recebeu uma nota sênior em 05.06.2025, com valor principal de US$ 6.617.857 e um desconto de emissão original de US$ 1.985.357. A nota vence em 15.01.2026, ou após a aquisição da Titan pela Windtree, o que ocorrer primeiro. Os recursos desta nota são destinados ao pagamento de dívidas e capital de giro geral.
Esta notícia é baseada em um comunicado à imprensa e o texto completo da LOI foi incluído como Anexo 10.1 no registro da SEC. Os detalhes da nota sênior também estão disponíveis no Anexo 4.1 do mesmo relatório.
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