Por Gabriel Codas
Investing.com - O índice futuro do Ibovespa começa a sessão desta terça-feira com perdas de 0,48% aos 103.858 pontos às 09h24, com o dólar avançando 0,71% a US$ 5,1815.
Os mercados seguem a tendência de queda desenhada pelos índices futuros de Wall Street, em dia que tem início a reunião do Comitê de Mercado Aberto do Federal Reserve (Fomc). A temporada de balanços, aqui e no exterior também ditam o rumo dos negócios.
A cautela também pode ser sentida nos índices europeus, que oscilam entre a estabilidade e perdas, com o aumento de casos da Covid-19 acendendo uma luz de alerta para investidores que temem uma segunda onda do vírus, apesar de avanços em pesquisa com vacinas.
Além disso, o avanço da tramitação da reforma tributária no Congresso é monitorada pelos investidores. Jornais informam que o Ministério da Economia deve antecipar o encaminhamento da segunda fase da reforma até a primeira quinzena de agosto, para vencer a resistência às medidas da primeira parte de fusão da PIS/Cofins em um único imposto. A nova fase deve contemplar desoneração de folha de pagamentos e criação de um imposto sobre pagamentos.
Também está no radar o desembarque do MDB e do DEM do bloco denominado Centrão, do qual também faz parte PP, PL, PSD, Solidariedade, PTB, Pros e Avante. A cisão pode influenciar no comportamento das bancadas em votações de interesse do governo. MDB e DEM detém 63 das 221 cadeiras do grupo, que nas últimas semanas passou para a base de apoio do governo do presidente Jair Bolsonaro.
- Cenário Interno
Coronavírus
O Brasil registrou nesta segunda-feira 23.284 novos casos de coronavírus, o que eleva a contagem total de infecções no país a 2.442.375, e mais 614 mortes em decorrência da Covid-19, atingindo um total de 87.618, informou o Ministério da Saúde.
Os números diários da pandemia no Brasil costumam recuar às segundas-feiras, em função do atraso para o processamento de testes durante os finais de semana.
Na semana passada, depois de uma segunda-feira com 20.257 novos casos, o Brasil registrou o recorde diário de 67.860 infecções na quarta-feira e passou dos 50 mil novos casos por dia nos três dias seguintes.
Dessa forma, o país verificou na última semana seu maior número de casos semanais desde o início da pandemia, com 319.653 infecções. Além disso, a semana epidemiológica encerrada no domingo teve o maior número de óbitos, 7.677, uma média de 1.096 por dia.
- Cenário Externo
EUA
Senadores republicanos dos Estados Unidos propuseram na segunda-feira um pacote de um trilhão de dólares para o combate ao coronavírus que foi acertado com a Casa Branca, encaminhando conversas com os democratas sobre a maneira de ajudar os norte-americanos tendo em vista que os benefícios ampliados para milhões de desempregados terminam nesta semana.
O líder da maioria no Senado, Mitch McConnell, classificou a proposta como um plano “medido e calibrado” que visa levar as crianças de volta à escola e os empregados de volta ao trabalho e proteger as empresas de ações civis, ao mesmo tempo em que corta em dois terços os benefícios suplementares de 600 dólares por semana para desempregados prestes a vencer.
Argentina
Os principais credores argentinos disseram na segunda-feira que sua mais recente proposta de reestruturação da dívida conta com o apoio de investidores que detêm mais da metade da dívida externa do país, reforçando sua base para combater a oferta mais recente do governo.
Instituições financeiras que representam 60% dos títulos Exchange e 51% dos bônus Globais prometeram apoiar uma proposta conjunta apresentada ao governo por três principais grupos de credores em 20 de julho, segundo carta dos credores ao ministro da Economia do país, Martín Guzmán, vista pela Reuters.
China
Os índices acionários chineses registraram a maior alta em uma semana nesta terça-feira diante de sinais de recuperação na segunda maior economia do mundo, embora as tensões com os Estados Unidos e novos casos de coronavírus tenham contido os ganhos.
Os investidores se focaram nesta terça-feira em sinais de recuperação econômica depois das perdas recordes deste ano. Nesta semana, a China informou forte crescimento em junho dos lucros industriais, que subiram no ritmo mais rápido em mais de um ano.
“A relativamente alta pressão sobre o emprego e a constante mudança na pandemia de coronavírus significam que a política monetária não será apertada rapidamente, e os atritos sino-americanos não mudarão a tendência de os lucros se recuperarem no segundo semestre”, disseram analistas da Everbright Securities em nota.
BOLSAS INTERNACIONAIS
Em TÓQUIO, o índice Nikkei recuou 0,26%, a 22.657 pontos. Em HONG KONG, o índice HANG SENG subiu 0,69%, a 24.772 pontos. Em XANGAI, o índice SSEC ganhou 0,71%, a 3.227 pontos. O índice CSI300, que reúne as maiores companhias listadas em XANGAI e SHENZHEN, avançou 0,88%, a 4.568 pontos.
A maior parte dos mercados europeus segue a tendência de Wall Street e operam com perdas nesta terça-feira. Em Frankfurt, o DAX cede 0,44% aos 12.781 pontos, com o FTSE, de Londres perdendo 0,16% aos 6.095 pontos. Já em Paris, o CAC recua 0,80% aos 4.900 pontos.
Em Nova York, o S&P 500 Futuros era negociado em baixa de 0,34%, o Nasdaq Futuros caía 0,44%, e o contrato Dow Futuros caía 0,45%.
COMMODITIES
A jornada desta terça-feira teve como principal característica a estabilidade, com leve queda, nos preços dos contratos futuros do minério de ferro, que são negociados na bolsa de mercadorias da cidade de Dalian, na China. O ativo com o maior volume de operações, com data de vencimento para o mês de setembro do presente calendário, cede 0,12% para 820,00 iuanes por tonelada, o que representa um recuo de 1 iuan em relação aos 821,00 iuanes da véspera.
No mesmo sentido, a sessão foi marcada por recuo nas cotações dos papéis futuros do vergalhão de aço, que são transacionados na bolsa de mercadorias da cidade de Xangai, também da China. Desta forma, o contrato com mais liquidez, com data de entrega para o mês de outubro deste ano, perdeu 28 iuanes para 3.724 iuanes para cada tonelada. Já o de janeiro de 2021, cedeu 20 iuanes para 3.576 iuanes para cada tonelada do produto.
No caso do petróleo, o dia é de indefinição de rumos nos preços do produto. O barril do tipo Brent, de Londres, avança 0,21%, ou US$ 0,09, a US$ 43,99, enquanto que o WTI, de Nova York, cede 0,17%, ou US$ 0,07, a US$ 41,52.
MERCADO CORPORATIVO
- Disputa pela Oi (SA:OIBR3)
Na noite de segunda-feira, em comunicado conjunto, a Telefônica Brasil, TIM (SA:TIMP3) e Claro informaram que aprovaram a revisão e prorrogação da oferta vinculante para aquisição do negócio móvel do Grupo Oi, com a apresentação de uma nova proposta de R$ 16,5 bilhões.
De acordo com o texto, tal proposta conjunta, considera, adicionalmente, a possibilidade de assinar com o Grupo Oi, contratos de longo prazo para uso de infraestrutura.
A oferta vinculante revisada foi submetida pelas partes acima indicadas, sendo sujeita a determinadas condições, especialmente a seleção das ofertantes como "stalking horse", com o direito de oferecer valor maior do que eventual proposta apresentada por terceiro (right to top) no processo competitivo de venda do negócio móvel do Grupo Oi.
- AES Tietê
A norte-americana AES Corp (NYSE:AES) venceu uma disputa com a elétrica brasileira Eneva (SA:ENEV3) pela aquisição de uma fatia do BNDES na empresa de geração renovável AES Tietê, na qual já é controladora.
Em comunicado ao mercado nesta terça-feira, a AES Tietê divulgou documento no qual o braço de participações do banco estatal, BNDESPar, informa que a unidade brasileira da AES foi consagrada vitoriosa em processo competitivo aberto para a venda da participação.
"A BNDESPar e a AES Brasil deverão se engajar na execução da proposta e manterão os acionistas e o mercado atualizados oportunamente", disse o BNDES na carta.
A AES Tietê e o documento do BNDES não detalham a proposta da AES pelas ações do BNDESPar na empresa de energia limpa, que controla hidrelétricas e parques eólicos.
- Vale (SA:VALE3)
A mineradora Vale renovou por 45 dias um período de exclusividade para negociações com a New Century Resources (NCZ) sobre a venda de sua participação em operações de níquel e cobalto na ilha de Nova Caledônia, no Pacífico, informou a companhia em comunicado.
O novo prazo permitirá a conclusão de due dilligence dos ativos pela NCZ e a negociação de documentação relacionada à transação, acrescentou a Vale na divulgação ao mercado, feita na noite de segunda-feira.
A Vale disse ainda que provisionará aproximadamente 500 milhões de dólares quando a operação pela chamada Vale Nova Caledônia (VNC) for concluída e os documentos assinados.
- IPO da Pague Menos
A rede de drogarias Pague Menos pode levantar mais de um bilhão de reais em sua oferta inicial de ações (IPO, na sigla em inglês) de acordo com as indicações do prospecto preliminar da oferta publicado nesta segunda-feira.
De acordo com o documento, a faixa estimativa de preço para a oferta é que cada ação seja vendida entre 10,22 e 12,54 reais. Serão ofertadas inicialmente 87.873.463 ações, mas a transação pode ser acrescida de um lote suplementar de 13.181.019 papéis, o que corresponde a 15% da oferta base.
Considerado o ponto médio da faixa estimada de preço, de 11,38 reais por ação, se a empresa vender todo o lote inicial mais o suplementar, a oferta movimentaria cerca de 1,3 bilhão de reais.
Segundo o documento, a precificação deve acontecer em 31 de agosto, com a estreia das negociações na B3 em 2 de setembro, sob o código PGMN3.
O grupo, apoiado pela General Atlantic, busca recursos para financiar o crescimento. A oferta consiste apenas de um lote primário de ações, o que significa que todo o montante captado será destinado para o caixa da empresa.
- Carrefour (SA:CRFB3)
O Carrefour Brasil teve alta de quase 75% no lucro ajustado do segundo trimestre ante mesmo período de 2019, ajudado pela aceleração das vendas em meio à pandemia da Covid-19 e por crescentes esforços para controle de despesas.
A unidade local do grupo varejista francês Carrefour anunciou nesta segunda-feira que lucrou 713 milhões de reais de abril a junho, ante 408 milhões de reais em igual intervalo de 2019, segundo o balanço.
O desempenho operacional medido pelo lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (Ebitda) ajustado avançou 27,5% ano a ano, para 1,42 bilhão de reais, após ganhos de eficiência mesmo em um cenário mais desafiador, com a margem Ebitda ajustada subiu para 9% ante 8,1% um ano antes.
As vendas brutas, excluindo gasolina, aumentaram 18,3% no trimestre para 17,3 bilhões de reais, sendo que 11,8 bilhões de reais vieram da unidade de atacarejo Atacadão e 5,5 bilhões de reais da bandeira Carrefour.
No formato mesmas lojas, descontando o efeito calendário e as vendas de gasolina, o resultado consolidado cresceu 14,9% na comparação anual.
- Odebrecht
O Tribunal de Justiça do Estado de São Paulo aprovou nesta segunda-feira o plano de recuperação judicial do conglomerado Odebrecht, segundo documento visto pela Reuters.
Na decisão, o juiz João de Oliveira Rodrigues Filho rejeitou objeções à aprovação do plano, inclusive a alegação de conluio entre bancos BNDES, Itaú Unibanco, Bradesco (SA:BBDC4), Santander (SA:SANB11) e Banco do Brasil (SA:BBAS3) com o grupo para prejudicar os demais credores
Segundo o magistrado, o pedido deve ser concedido “porém com algumas ressalvas em relação a algumas cláusulas que não estão de acordo com a legislação vigente”, afirmou.
Um dos principais alvos da operação Lava Jato, a Odebrecht viu a oferta de empréstimos desaparecer, o que a levou a pedir recuperação judicial em junho do ano passado, com dívidas de 65,5 bilhões de reais, um dos maiores processos do tipo na história no país.
Credores da Odebrecht aprovaram em abril o plano de recuperação de 12 de 20 subsidiárias do grupo e representam mais de 99% da dívida do grupo, de 53 bilhões de reais.
- Biosev (SA:BSEV3)
A companhia de açúcar, etanol e bioenergia Biosev fechou a safra 2019/20 com prejuízo líquido de 1,55 bilhão de reais, versus perda de 1,2 bilhão de reais em 2018/19, com a desvalorização do real impactando fortemente a dívida em dólar da companhia, que informou também ter conseguido elevar a geração de caixa mesmo com uma moagem estável devido a investimentos nos últimos anos.
Apenas no quarto trimestre fiscal, encerrado em março, o prejuízo líquido foi de 1,08 bilhão de reais, ante prejuízo de 306,6 milhões no mesmo período da safra anterior.
A empresa —unidade de produção de açúcar e etanol da trading Louis Dreyfus— teve um resultado financeiro negativo de 2,377 bilhões de reais em 2019/20, versus 1,37 bilhão negativos em 2018/19.
Apesar de o resultado líquido ter sido fortemente afetado pelo endividamento em moeda estrangeira, que supera 90% do total, o indicador de geração de caixa (Ebitda ajustado) avançou quase 13%, para 1,8 bilhão de reais em 2019/20, excluindo-se os efeitos na receita líquida das operações de revenda e do impacto não-caixa de hedge accounting de dívida em moeda estrangeira e de IFRS16.
“Isso acaba derivando em um Ebitda unitário espetacular”, afirmou o presidente-executivo da companhia, Juan José Blanchard, citando o indicador ajustado unitário de 65,2 reais por tonelada, considerando as mesmas comparações.
- Cielo (SA:CIEL3) e WhatsApp
O Conselho Administrativo de Defesa Econômica (Cade) pediu à Cielo e ao Facebook esclarecimentos sobre um sistema de pagamentos via Whatsapp lançado no país em junho, mas depois bloqueado pelo Banco Central, incluindo o detalhamento das remunerações previstas para cada uma das partes.
Em documento visto pela Reuters, de 23 de julho, o Cade pediu que as empresas respondam aos questionamentos até 10 de agosto.
O órgão de defesa da concorrência pediu detalhamento das “remunerações previstas para cada parte no contrato em apuração, especificando a finalidade e racionalidade econômica para estrutura de cada remuneração e taxa”.
Em princípio, o sistema de pagamentos via Whatsapp seria isento de taxas para transferências entre indivíduos, mas donos de lojas pagariam taxa de 4% por transação.
Entre os 12 pontos que devem ser respondidos pelas empresas, está a apresentação de razões que “fundamentem que a forma de remuneração e a estrutura operacional a ser implementada pela parceria não podem inviabilizar ou desincentivar o fornecimento de serviços de credenciamento e captura de transações por credenciadoras concorrentes da Cielo ao Facebook (WhatsApp)”.
AGENDA DE AUTORIDADES
- Jair Bolsonaro
O presidente da República se reúne na tarde desta terça-feira com o ministro Rogério Marinho (Desenvolvimento Regional). Em seguida, tem encontro com os também ministros Jorge Antonio de Oliveira (Secretaria-Geral da Presidência), Luiz Eduardo Ramos (Secretaria de Governo) e a deputada Flávia Arruda (PL-DF), vice-líder na Câmara dos Deputados.
- Paulo Guedes
- Videoconferência com o secretário especial da Receita Federal, José Tostes;
- Videoconferência com o secretário especial de Previdência e Trabalho, Bruno Bianco;
- Videoconferência com representantes do SINDAÇUCAR
- Videoconferência com o secretário especial de Comércio Exterior e Assuntos Internacionais, Roberto Fendt
- Reunião com o deputado Federal, Laércio Oliveira (PP-SE).
(Com contribuição de Reuters)